加密货币市场动向:链上热度高涨，传统交易所币种能否反弹?

近期加密货币市场呈现出百花齐放的态势,比特币市场占有率从60%下滑至55%,预示着山寨币季节的来临。多个领域都出现了亮眼表现:人工智能代理项目引领潮流,某虚拟协议市值一度突破3亿美元;某公链生态中的AI项目市值也突破了10亿美元大关。在衍生品交易方面,未平仓合约总额创下43亿美元的新高。就连之前较为沉寂的NFT板块也重新活跃起来,多个知名NFT项目相继发行代币,带动了以太坊和Solana生态中蓝筹NFT项目的价格上涨。

虽然目前市场热点主要集中在链上项目,但这并不意味着中心化交易所的代币就被市场遗忘了。实际上,当前牛市还有一个不容忽视的潜在催化剂:特朗普可能再次当选美国总统。

特朗普若再次入主白宫,将极大提升加密货币在主流社会的曝光度。随之而来的可能是更完善的法规框架和更宽松的监管环境,这将有助于吸引更多传统金融资本进入加密货币领域。比特币和以太坊现货ETF资金持续净流入就是一个明显的信号。值得注意的是,特朗普家族相关的金融项目最近一个月内大举购入了多种DeFi相关代币,包括ETH、CBBTC、AAVE、LINK、ENA和ONDO等。

那么,这些被特朗普相关项目购买的代币后续表现如何?它们之间有什么共同特征?还有哪些潜在的相关概念币种值得关注?让我们一起来分析一下。

购买记录概览

从11月30日开始,特朗普相关金融项目总共投入了4475万美元购买加密货币。截至12月18日,所有购入的币种均处于盈利状态。

有趣的是,与传统机构通常更青睐比特币不同,该项目持有的以太坊数量远超比特币,这可能反映出他们对以太坊未来走势更为看好。

• AAVE作为全球最大的去中心化借贷平台,目前总锁仓价值(TVL)接近400亿美元,创下历史新高。该代币近期7天内涨幅达35%。此外,特朗普相关项目社区已通过与AAVE合作的提案,目前正在AaveDAO进行临时检查阶段。如果提案最终通过,将为AAVE带来新用户和更多实际收益。

• LINK是老牌预言机项目。11月14日,特朗普相关项目宣布将采用Chainlink作为其链上数据和跨链连接的标准,视其为推动DeFi大规模应用的安全解决方案。

• ENA的发展与本轮牛市密切相关。由于其稳定币USDe的收益来源于期现套利,因此市场情绪越乐观、以太坊资金费率越高,Ethena就能从中获益越多。近期该项目TVL突破60亿美元,创下新高。产品方面,他们还与某大型资产管理公司合作推出了基于国债收益的RWA稳定币USDtb,这在一定程度上缓解了市场对资金费率转负可能导致协议陷入死亡螺旋的担忧。

• ONDO当前是实物资产(RWA)赛道的领军者。在某大型资产管理公司宣布推出BUIDL基金后,Ondo Finance对其投资超过9500万美元,成为最大持有者。无论是合规性、正统性、资金规模还是市场认可度,ONDO在当前RWA赛道中都是最佳选择。

除了上述持仓币种,COW也值得一提。特朗普相关项目在购买这些代币时,全部通过某DEX协议进行交易,因此COW也被视为特朗普概念币。

未来可能关注的代币

根据特朗普相关项目的投资逻辑,我们可以推测他们下一步可能关注的标的:

首选是与其有合作关系的代币,如AAVE和LINK。其次是具有"清晰商业模式"和"稳定实际收益"的项目。AAVE、LINK、ENA、ONDO等都具有明确的产品定位、庞大的生态用户群和实际的盈利模式。这表明他们更倾向于投资那些能带来长期价值的协议,而非追逐"新奇"或"纯概念"的代币。

以下是几个潜在的投资标的:

• LDO:考虑到特朗普相关项目对ETH的持仓远高于BTC,可见他们非常看好以太坊的长期潜力。随着以太坊质押机制的成熟,加上ETF可能引入以太坊质押利率,作为当前最大的流动质押协议,LIDO无疑是首选。其TVL高达370亿美元,占整个以太坊质押市场的30%。

• Pendle:主要专注于收益拆分市场,允许用户交易未来的收益权。随着以太坊质押利率和USDe等协议收益率的攀升,收益交易市场需求持续增加,使Pendle在本轮牛市中备受关注。近期,Pendle的TVL已突破50亿美元,并与多个主流DeFi协议建立了合作关系。

• UNI:作为DeFi Summer的先驱和目前用户使用最广泛的去中心化交易所,Uniswap是该赛道的绝对龙头。尽管其最新推出的Unichain未能引起市场热烈反响,但这并不影响用户对Uniswap产品的依赖。

总结:蓝筹项目受青睐

对于特朗普相关项目大举购买加密货币的行为,某数据分析公司的分析师认为:"这可能是为了获取更多信任,或者通过引起对这些资产的关注来推动自身项目的发展。因为如果这些资产表现良好,特朗普相关项目也可能因此受益。"

特朗普相关项目积极布局蓝筹项目,不仅提升了市场对主流DeFi协议的信心,也为加密市场注入了更多机构资金。这样的资金流向进一步稳定了市场,推动主流项目迈向更高的市值与发展潜力。