Phân tích năm xu hướng của DEX thông qua 60 DEX hàng đầu
DEX( nền tảng giao dịch phi tập trung) đã phát triển nhanh chóng kể từ làn sóng DeFi vào tháng 6 năm 2020, với khối lượng giao dịch hàng tháng tăng 105 lần trong một năm đạt 2039,5 tỷ USD. Thị trường DEX bắt đầu từ Ethereum và dần mở rộng sang các chuỗi công khai khác như BSC, Solana, Avalanche. Hiện tại, DEX trên chuỗi Ethereum vẫn chiếm ưu thế, trong khi đó các DEX trên các chuỗi khác còn có khoảng cách về khối lượng giao dịch và tổng giá trị bị khóa.
Chúng tôi đã phân tích 60 DEX có lượng khóa hàng đầu, tóm tắt năm xu hướng chính sau đây:
Các DEX hàng đầu chiếm phần lớn thị trường
Tỷ trọng của các giao thức giao dịch chéo chuỗi và chéo lớp tăng lên, chiếm khoảng 1/4
AMM+NFT trở thành xu hướng mới
Các blockchain lớn đều có DEX bước vào đầu, DEX của blockchain mới phát triển nhanh chóng.
Nền tảng giao dịch stablecoin và sản phẩm phái sinh có tiềm năng tăng trưởng lớn.
Trong bối cảnh thị trường hiện tại suy yếu, khối lượng giao dịch DEX tháng Tám giảm 58,3% so với tháng Một. Các hướng DEX đáng chú ý bao gồm: DEX lâu đời trên chuỗi Ethereum, DEX đa chuỗi, giao thức giao dịch stablecoin, DEX trong hệ sinh thái Cosmos và DEX của các chuỗi công mới.
Tình trạng hiện tại của DEX
1. Khối lượng giao dịch
Khối lượng giao dịch DEX có thể được chia thành ba loại: giao ngay, sản phẩm phái sinh và tổng hợp.
Giao dịch giao ngay:
Khối lượng giao dịch tháng 6 năm 2020 đạt 1,92 tỷ USD, đạt đỉnh 203,95 tỷ USD vào tháng 5 năm 2021, tăng 105 lần trong vòng một năm.
Khối lượng giao dịch tháng 8 năm 2022 là 66,76 tỷ USD, giảm 58,3% so với tháng 1.
Uniswap và PancakeSwap chiếm hơn 50% thị phần
Giao dịch hợp đồng phái sinh:
dYdX chiếm ưu thế, khối lượng giao dịch ngày 21 tháng 9 đạt 1,38 tỷ USD
Khối lượng giao dịch hợp đồng tương lai DEX chỉ chiếm 1,4% CEX
DEX tổng hợp:
Các dự án đại diện như 1inch, Matcha, OpenOcean
Khối lượng giao dịch tương đối nhỏ, 1inch vào ngày 21 tháng 9 có khối lượng giao dịch trong 24 giờ là 106,6 triệu USD
2. Khối lượng khóa
5 DEX có tổng giá trị khóa vượt quá 1 tỷ USD: Curve, Uniswap, PancakeSwap, Multichain, Balancer.
Curve, Uniswap, PancakeSwap đã vào top 10 về lượng khóa DeFi, ba cái này chiếm 25%.
3. Doanh thu từ hợp đồng
Trong 13 giao thức tiền điện tử có doanh thu hàng đầu trong 7 ngày, DEX chiếm 6 vị trí. Trong số đó, có những giao thức có doanh thu vượt quá 10 triệu đô la:
Uniswap: 4440 triệu USD
PancakeSwap: 1660 triệu đô la Mỹ
GMX: 1290 triệu USD
4. Thể loại DEX
AMM: Loại phổ biến nhất, Uniswap là người dẫn đầu
Giao thức giao dịch đa chuỗi: như Hop Protocol, Multichain
Thỏa thuận giao dịch phái sinh: Hợp đồng vĩnh viễn, Quyền chọn, Tài sản tổng hợp, v.v.
Giao thức giao dịch stablecoin: như Curve
DEX Aggregator: như 1inch
Phân tích năm xu hướng chính của DEX
1. Các DEX hàng đầu chiếm phần lớn thị phần
Phân bố lượng khóa.
10 tỷ đô la: 5 cái
3-10 triệu đô la: 6 cái
2-3 triệu USD: 5 cái
1-2 triệu USD: 15 cái
5000 triệu - 1 tỷ USD: 9 cái
Dưới 5000 triệu USD: 20 cái
Tổng số lượng khóa của 5 DEX vượt qua 10 tỷ USD là 16.36 tỷ USD, tổng số của 6 DEX trong khoảng 3-10 tỷ USD là 2.55 tỷ USD, chỉ chiếm 15.5%.
Về khối lượng giao dịch, chỉ có 5 DEX có khối lượng giao dịch trên 100 triệu USD trong 24 giờ. 30 DEX có khối lượng giao dịch trên 10 triệu USD, chiếm 12,5% tổng số.
2. Tỷ trọng của các giao thức giao dịch xuyên chuỗi và xuyên lớp đang tăng lên
Trong số 60 DEX hàng đầu, có 16 giao thức xuyên chuỗi và xuyên lớp, chiếm khoảng 1/4.
Biểu hiện chính:
Giao thức giao dịch xuyên chuỗi kết hợp chức năng cầu nối xuyên chuỗi và giao dịch
Triển khai đa chuỗi của DEX truyền thống đang trở thành xu hướng
Trong 10 dự án hàng đầu về khối lượng khóa, 6 dự án đã triển khai L2 hoặc sử dụng công nghệ L2.
Sự xuất hiện của các sinh vật mới như AMM đa chuỗi
3. AMM+NFT trở thành xu hướng mới
Hai hình thức:
Nền tảng giao dịch NFT dựa trên AMM, như sudoswap
AMM thêm giao dịch NFT, như Uniswap
sudoswap đổi mới giới thiệu AMM nâng cao tính thanh khoản của NFT.
Uniswap mua lại Genie, dự định tích hợp sudoswap.
4. Các blockchain lớn đều có DEX vào đầu
60 sàn DEX hàng đầu đến từ 23 chuỗi công khai, DEX trên chuỗi Ethereum vẫn chiếm ưu thế.
Hiệu suất DEX trên chuỗi công cộng mới:
6 DEX của chuỗi công khai mới vào top 30
4 chuỗi ứng dụng DEX tích hợp sẵn
3 DEX trên chuỗi Klaytn vào top 60
5. Tiềm năng của nền tảng giao dịch stablecoin và sản phẩm phái sinh lớn
Nền tảng giao dịch stablecoin:
Khối lượng khóa Curve tăng 12.5% trong 7 ngày, xếp hạng đầu tiên
Sự phát triển nhanh chóng của các dự án mới như Wombat Exchange
Nền tảng giao dịch phái sinh:
dYdX, GMX, Synthetix và các dự án khác sử dụng giải pháp L2
L2+ sản phẩm phái sinh trở thành tâm điểm
Tóm tắt
Năm hướng DEX đáng chú ý:
DEX trên chuỗi Ethereum lâu đời
DEX liên chuỗi
Giao thức giao dịch stablecoin
Cosmos hệ sinh thái DEX
DEX chuỗi công khai mới
Thị trường DEX tổng thể cung vượt cầu, các dự án mới cần đổi mới về cơ chế và chức năng. Một số DEX hiện tại đang có định giá thấp, về lâu dài DEX vẫn là trụ cột quan trọng trong DeFi. Sự phát triển của DEX trên L2 trong tương lai đáng được chú ý.
Xem bản gốc
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Năm xu hướng của DEX: Tập trung đầu thị trường, tăng cường chuỗi cross, đổi mới NFT, phân phối đa chuỗi, tiềm năng lớn của stablecoin.
Phân tích năm xu hướng của DEX thông qua 60 DEX hàng đầu
DEX( nền tảng giao dịch phi tập trung) đã phát triển nhanh chóng kể từ làn sóng DeFi vào tháng 6 năm 2020, với khối lượng giao dịch hàng tháng tăng 105 lần trong một năm đạt 2039,5 tỷ USD. Thị trường DEX bắt đầu từ Ethereum và dần mở rộng sang các chuỗi công khai khác như BSC, Solana, Avalanche. Hiện tại, DEX trên chuỗi Ethereum vẫn chiếm ưu thế, trong khi đó các DEX trên các chuỗi khác còn có khoảng cách về khối lượng giao dịch và tổng giá trị bị khóa.
Chúng tôi đã phân tích 60 DEX có lượng khóa hàng đầu, tóm tắt năm xu hướng chính sau đây:
Trong bối cảnh thị trường hiện tại suy yếu, khối lượng giao dịch DEX tháng Tám giảm 58,3% so với tháng Một. Các hướng DEX đáng chú ý bao gồm: DEX lâu đời trên chuỗi Ethereum, DEX đa chuỗi, giao thức giao dịch stablecoin, DEX trong hệ sinh thái Cosmos và DEX của các chuỗi công mới.
Tình trạng hiện tại của DEX
1. Khối lượng giao dịch
Khối lượng giao dịch DEX có thể được chia thành ba loại: giao ngay, sản phẩm phái sinh và tổng hợp.
Giao dịch giao ngay:
Giao dịch hợp đồng phái sinh:
DEX tổng hợp:
2. Khối lượng khóa
5 DEX có tổng giá trị khóa vượt quá 1 tỷ USD: Curve, Uniswap, PancakeSwap, Multichain, Balancer.
Curve, Uniswap, PancakeSwap đã vào top 10 về lượng khóa DeFi, ba cái này chiếm 25%.
3. Doanh thu từ hợp đồng
Trong 13 giao thức tiền điện tử có doanh thu hàng đầu trong 7 ngày, DEX chiếm 6 vị trí. Trong số đó, có những giao thức có doanh thu vượt quá 10 triệu đô la:
4. Thể loại DEX
Phân tích năm xu hướng chính của DEX
1. Các DEX hàng đầu chiếm phần lớn thị phần
Phân bố lượng khóa.
Tổng số lượng khóa của 5 DEX vượt qua 10 tỷ USD là 16.36 tỷ USD, tổng số của 6 DEX trong khoảng 3-10 tỷ USD là 2.55 tỷ USD, chỉ chiếm 15.5%.
Về khối lượng giao dịch, chỉ có 5 DEX có khối lượng giao dịch trên 100 triệu USD trong 24 giờ. 30 DEX có khối lượng giao dịch trên 10 triệu USD, chiếm 12,5% tổng số.
2. Tỷ trọng của các giao thức giao dịch xuyên chuỗi và xuyên lớp đang tăng lên
Trong số 60 DEX hàng đầu, có 16 giao thức xuyên chuỗi và xuyên lớp, chiếm khoảng 1/4.
Biểu hiện chính:
3. AMM+NFT trở thành xu hướng mới
Hai hình thức:
sudoswap đổi mới giới thiệu AMM nâng cao tính thanh khoản của NFT. Uniswap mua lại Genie, dự định tích hợp sudoswap.
4. Các blockchain lớn đều có DEX vào đầu
60 sàn DEX hàng đầu đến từ 23 chuỗi công khai, DEX trên chuỗi Ethereum vẫn chiếm ưu thế.
Hiệu suất DEX trên chuỗi công cộng mới:
5. Tiềm năng của nền tảng giao dịch stablecoin và sản phẩm phái sinh lớn
Nền tảng giao dịch stablecoin:
Nền tảng giao dịch phái sinh:
Tóm tắt
Năm hướng DEX đáng chú ý:
Thị trường DEX tổng thể cung vượt cầu, các dự án mới cần đổi mới về cơ chế và chức năng. Một số DEX hiện tại đang có định giá thấp, về lâu dài DEX vẫn là trụ cột quan trọng trong DeFi. Sự phát triển của DEX trên L2 trong tương lai đáng được chú ý.