Báo cáo phân tích ngành công nghiệp blockchain tháng 11 năm 2024

Vào tháng 11 năm 2024, ngành công nghiệp blockchain đã chứng kiến sự tăng trưởng mạnh mẽ. Giá Bitcoin liên tục lập kỷ lục mới, gần chạm ngưỡng 100.000 USD, và giá trị thị trường vượt qua bạc và các tài sản truyền thống chính khác. Ethereum cũng đã có sự phục hồi đáng kể, trong khi thị trường altcoin cũng thể hiện sự nổi bật. Trong khi Bitcoin Layer 2 duy trì tăng trưởng nhanh chóng, Ethereum Layer 2 phải đối mặt với sự cạnh tranh gay gắt hơn, với sự tăng trưởng tương đối chậm hơn.

Tổng quan thị trường

Vào tháng 11, thị trường tiền điện tử đã lập kỷ lục mới, Bitcoin đã tăng từ 69.386 USD lên 96.427 USD, với mức tăng 39,0%. Ethereum theo sau, tăng từ 2.511 USD lên 3.711 USD, với mức tăng 47,8%. Hiệu suất xuất sắc của Bitcoin đã giúp vốn hóa thị trường của nó vượt qua bạc và Saudi Aramco, vào ngày 23 tháng 11, gần chạm mốc 100.000 USD, giữ vững vị trí thứ bảy toàn cầu.

Kết quả bầu cử Mỹ trở thành yếu tố quan trọng thúc đẩy sự tăng trưởng của thị trường tiền điện tử, có thể ảnh hưởng sâu rộng đến luật pháp và quy định về tiền điện tử. Thị trường phản ứng tích cực với điều này, đặc biệt thể hiện qua hiệu suất của các lĩnh vực hot như meme coin, dự án trí tuệ nhân tạo phi tập trung (deAI) và khoa học phi tập trung (DeSci).

Thị trường tài chính rộng lớn hơn cũng có sự thể hiện mạnh mẽ. Ngành tài chính dẫn đầu thị trường chứng khoán Mỹ dưới kỳ vọng cải cách thuế và nới lỏng quy định. Tuy nhiên, thị trường quốc tế xuất hiện một số biến động, đồng nhân dân tệ bị áp lực dưới lo ngại về việc Mỹ có thể tăng thuế, trong khi giá vàng giảm khi sự không chắc chắn liên quan đến cuộc bầu cử giảm bớt.

Lớp 1

Vào tháng 11 năm 2024, tổng giá trị thị trường blockchain đã tăng vọt 41,1% lên 2,8 triệu tỷ USD. Bitcoin giữ vị thế thống trị với 68,1% thị phần, nhưng đã giảm so với 70,1% của tháng 10, do altcoin cũng có hiệu suất mạnh mẽ trong tháng này. Ethereum đã đảo ngược xu hướng giảm, đạt thị phần 15,9%, trong khi Solana vượt qua chuỗi BNB với thị phần đạt 4,0%.

Trong bối cảnh Bitcoin liên tục lập kỷ lục giá, các loại tiền điện tử khác đã thể hiện thành tích xuất sắc. Stellar (XLM) dẫn đầu với mức tăng 466,8%, tiếp theo là Hedera (HBAR) tăng 269,7%, Cardano (ADA) tăng 201,5% và Polkadot (DOT) tăng 130,7%. Sự bùng nổ của Stellar phản ánh rõ nét sự quan tâm ngày càng tăng của thị trường đối với hạ tầng chuyển tiền xuyên biên giới và khả năng CBDC của nó, điều này có thể bị ảnh hưởng bởi kỳ vọng về sự rõ ràng trong khuôn khổ quản lý sau cuộc bầu cử ở Mỹ.

TVL trong lĩnh vực DeFi đã tăng trưởng 43,0% lên 90,8 tỷ USD vào tháng 11. Ethereum dẫn đầu với mức tăng 61,6%, trong khi Tron và Solana lần lượt đứng ở vị trí thứ hai và thứ ba. Mặc dù hầu hết các chuỗi nằm trong top 15 theo TVL đều ghi nhận sự tăng trưởng, nhưng Polygon đã giảm 5,9% do dòng vốn chảy ra khỏi các nền tảng liên quan sau khi cuộc bầu cử tổng thống Mỹ kết thúc. Xu hướng giảm của TON tiếp tục từ tháng 10, điều này là do sức mạnh của các trò chơi và hoạt động Meme trên một nền tảng nhắn tin cụ thể đã suy yếu.

Công nghệ Move trong blockchain tiếp tục duy trì đà phát triển mạnh mẽ. Sui đã đạt được mức cao mới về giá token và giá trị thị trường, đồng thời thiết lập quan hệ hợp tác chiến lược với các tổ chức tài chính nổi tiếng. Aptos thúc đẩy sự gia tăng hoạt động trên chuỗi thông qua nền tảng phát hành Meme Emojicoin. Trong khi đó, Movement sắp ra mắt mạng chính của mình, với dữ liệu từ mạng thử nghiệm rất ấn tượng: theo Movement Explorer, đã có hơn 6,6 triệu tài khoản và 153 triệu giao dịch.

Stablecoin vẫn là một trong những lĩnh vực trung tâm của sân khấu. USDS, với tư cách là stablecoin gốc DeFi chính đầu tiên, đã ra mắt trên Solana, và theo báo cáo, một công ty sắp nhận được sự chấp thuận của Cục Dịch vụ Tài chính New York (NYDFS) cho RLUSD. Khi ảnh hưởng của stablecoin ngày càng tăng, ngành công nghiệp đang theo dõi xem một số công ty có phát hành blockchain của riêng họ hay không. CEO của một công ty stablecoin đã tweet rằng công ty của ông sẽ duy trì tính trung lập thay vì ra mắt blockchain của riêng mình, phản hồi lại những lo ngại trong ngành.

Bitcoin Layer 2 và Sidechain

Vào tháng 11 năm 2024, Layer 2 và sidechain của Bitcoin đạt được sự tăng trưởng đáng kể, tổng TVL đạt 2,4 tỷ USD, tăng 34,6% so với tháng 10. Cạnh tranh về tính thanh khoản của Bitcoin giữa các nền tảng chính ngày càng gia tăng.

Core đã củng cố vị thế lãnh đạo thị trường của mình, TVL tăng 55,7% lên 890 triệu USD, và thị phần mở rộng lên 37,4%. Sự tăng trưởng này được hưởng lợi từ bản nâng cấp Fusion vào tháng 11, bản nâng cấp này đã giới thiệu việc staking kép và staking Bitcoin thanh khoản (LstBTC), cho phép người dùng thu được lợi nhuận cao hơn trong khi vẫn giữ được tính thanh khoản trên nền tảng BTCfi của Core.

Bitlayer giữ vị trí thứ hai với 580 triệu USD TVL, nhưng thị phần giảm xuống còn 24,4%. BSquared tiếp tục tăng trưởng, với mức tăng 53,1% trong tháng lên 260 triệu USD TVL, vươn lên vị trí thứ ba, trong khi Rootstock đứng ở vị trí thứ tư với 240 triệu USD TVL.

Tại cấp độ dự án BTCfi, Pell Network trở thành người dẫn đầu với TVL 400 triệu USD, tiếp theo là Avalon Finance (Bitlayer và Core) và DeSyn (Bitlayer) với hiệu suất mạnh mẽ trên nhiều chuỗi, mỗi cái đều có TVL trên 200 triệu USD.

Ethereum Layer 2

Vào tháng 11 năm 2024, tổng TVL (phần cầu nối tiêu chuẩn) của giải pháp Layer 2 Ethereum đạt 27,5 tỷ USD, tăng 2,0% so với tháng 10, tiếp tục tụt lại phía sau tỷ lệ tăng trưởng của giải pháp mở rộng Bitcoin.

Một nền tảng Layer 2 duy trì vị thế lãnh đạo với TVL đạt 11,3 tỷ USD, thị phần 41,0%, trong khi Base vượt qua Optimism để giành vị trí thứ hai với TVL đạt 5,1 tỷ USD, thị phần 18,6%. Điều này nhờ vào sự gia tăng hoạt động đến từ nền tảng triển khai meme xã hội Clanker dựa trên Farcaster và nền tảng tạo và triển khai AI Virtuals Protocol. Đồng thời, thị phần của Optimism giảm xuống còn 17,3%.

TVL của Starknet tăng 5,1%, vượt qua Blast để đứng ở vị trí thứ tư, trong khi Blast tiếp tục giảm 14,5%. Sự tăng trưởng của Starknet nhờ vào việc khởi động staking STRK vào ngày 26 tháng 11 và cam kết từ CEO sẽ cải thiện hiệu suất đáng kể trong quý tới. Đồng thời, World Chain có hiệu suất xuất sắc, TVL tăng 131,4% lên 570 triệu USD.

Vào tháng 11, dưới áp lực từ dư luận, Quỹ Ethereum đã củng cố tính minh bạch tài chính bằng cách phát hành báo cáo năm 2024, đồng thời phác thảo các giá trị cốt lõi và chiến lược tài chính. Vitalik Buterin đã nhấn mạnh sự phát triển trong tương lai của Ethereum, bao gồm việc thực hiện DAS để tăng cường khả năng mở rộng Layer 2, cũng như cải tiến cơ sở hạ tầng để hỗ trợ các ứng dụng đa dạng từ ENS đến thanh toán cho người tiêu dùng.

Chuỗi công khai trò chơi blockchain

Vào tháng 11, số lượng trò chơi blockchain hoạt động đã tăng 4,6% lên 1.696 trò, trong đó chuỗi BNB, Polygon và Ethereum giữ vị trí dẫn đầu thị trường về phân bố trò chơi với thị phần lần lượt là 20,9%, 15,4% và 13,4%.

Mô hình tham gia người dùng đã có những thay đổi mới, opBNB, Ronin và Nebula (SKALE) lần lượt dẫn đầu với 1,8 triệu, 900 nghìn và 400 nghìn người dùng hoạt động hàng ngày trung bình (DAU). DAU của OpBNB tăng 46,1%, điều này nhờ vào sự thúc đẩy của SERAPH: In The Darkness và MEET48, cũng như một số trò chơi chuyển từ chuỗi BNB sang opBNB. Đồng thời, Ronin thể hiện sự hồi phục mạnh mẽ thông qua việc ra mắt trò chơi mới Fableborne và sự tăng trưởng trở lại của Lumiterra.

Các trò chơi dựa trên nền tảng nhắn tin tức thời cụ thể đã cho thấy kết quả trái ngược. Mặc dù hệ sinh thái của TON đang phải đối mặt với thách thức, DAU giảm 41,9% xuống còn 116.400, nhưng Sui lại tăng trưởng, DAU tăng 23,1% lên 233.300, điều này chủ yếu nhờ vào sự thành công của BIRDS và chỉ số giữ chân người dùng đáng kể.

Tình hình tài chính

Trong tháng 11 năm 2024, lĩnh vực blockchain ghi nhận 12 sự kiện huy động vốn, với tổng số tiền là 79,8 triệu USD, giảm 23,3% so với tháng 10, là con số thấp nhất kể từ tháng 8. Trong số đó, năm sự kiện không công bố số tiền huy động cụ thể.

Zero Gravity Labs (0G Labs) trở thành bên nhận tài trợ lớn nhất trong tháng này, công bố đã nhận 40 triệu USD trong vòng gọi vốn hạt giống và cam kết mua token 250 triệu USD. Công ty đã chuyển từ vị trí ban đầu là nhà cung cấp blockchain mô-đun sang vị trí là một công ty khởi nghiệp AI crypto, phát triển hệ điều hành AI phi tập trung (dAIOS) để xây dựng các ứng dụng AI trên chuỗi.

Một số blockchain Layer 1 đã nhận được tài trợ trong tháng này, bao gồm Cytonic, Pharos, Talus Network, EtraPay và Datalayer. Đáng chú ý, nhà cung cấp dịch vụ blockchain quản lý AvaCloud được xây dựng bởi Ava Labs đã mua lại EtraPay, nhận được một đội ngũ gồm các chuyên gia công nghệ bảo mật nổi tiếng và tiêu chuẩn mã thông báo tiền điện tử sáng tạo Encrypted ERC (eERC).

Hệ sinh thái Layer 2 tiếp tục duy trì sự năng động trong đầu tư, sáu dự án đã nhận được vòng tài trợ mới, bao gồm Bitfinity và Lnfi Network của Layer 2 Bitcoin, Heurist và Corn của Layer 2 Ethereum, cùng với các dự án Layer 2 khác là Akave và AgentLayer.