Kuru Labs завершила раунд финансирования A на сумму 11,5 миллиона долларов, создавая платформу для торговли с полным стеком ордеров.

Kuru Labs недавно объявила о завершении раунда финансирования A на сумму 11,5 миллиона долларов, в котором принимали участие известные инвестиционные компании и ряд специалистов отрасли. Kuru Labs стремится создать полный торговый платформу на основе структуры книги заказов и логики автоматизированного маркетмейкинга на новых высокопроизводительных блокчейнах, с целью предоставить более сбалансированный торговый опыт для различных типов пользователей через реконструкцию базовой архитектуры.

Kuru Labs была основана в 2024 году командой с опытом высокочастотной торговли, разработки DeFi-протоколов и оптимизации онлайновых систем. Цель проекта заключается в создании полностью децентрализованной торговой платформы на основе блокчейна, которая будет обладать функциями ордерной книги и автоматического маркет-мейкинга. Замысел Kuru не заключается в том, чтобы извлечь выгоду из уже существующих структур, а в том, чтобы начать с самого низа, объединив преимущества двух существующих основных моделей, для воспроизведения на цепочке системы спотовой торговли, более близкой к опыту традиционных бирж.

В предыдущем раунде финансирования Seed Kuru привлекла 2 миллиона долларов, которые в основном будут использованы для создания технической команды, разработки минимально жизнеспособного продукта (MVP) и подготовки к этапу тестирования. Раунд финансирования А будет использован для дальнейшего расширения ресурсов, необходимых для увеличения размера команды, а также для реализации видения полностью онлайнового ордербука на целевой блокчейн основной сети.

Основная архитектура технологии Kuru пытается построить гибридную систему, объединяющую книгу заказов и функции автоматического маркетмейкера. Основная идея заключается в том, чтобы внедрить по умолчанию алгоритм автоматического маркетмейкера в книгу заказов каждой торговой пары на блокчейне, позволяя пользователям получать базовую ценовую поддержку даже при отсутствии активных поставщиков ликвидности. Дизайн не зависит от централизованных маркетмейкеров для поддержания рыночной ликвидности и отличается от единого ограничения кривой цен AMM, а вместо этого предоставляет возможность гибкой смены между двумя подходами.

В плане функционирования Kuru разработал механизм управления ордерами, подходящий для цепочной среды. Поддержка и отмена лимитных ордеров осуществляется с низкими и предсказуемыми затратами на газ, что позволяет маркет-мейкерам или трейдерам по стратегиям совершать частые операции, не ограничиваясь высокой стоимостью. Команда также разрабатывает механизм пассивной ликвидности, позволяющий обычным пользователям не управлять ордерами, но использовать свои активы для поддержки ликвидности через контрактные стратегии. Этот подход нацелен на снижение барьеров для участия, одновременно повышая коэффициент покрытия капитала на цепочном ордерном листе.

Kuru выбирает новую высокопроизводительную платформу блокчейна для развертывания. Этот блокчейн использует параллельную архитектуру и механизмы конвейерного планирования для повышения пропускной способности и снижения задержки создания блоков. Внутренние тестовые данные показывают, что эта цепочка может достичь 10 000 TPS в контролируемой среде и поддерживать скорость создания блоков в одну секунду. Kuru, опираясь на такие базовые характеристики, строит полностью цепочечную, масштабируемую систему сватовства.

Модель смешанной книги заказов, созданная Kuru, находится на ранней стадии рыночной проверки. Эта модель пытается предложить новый выбор на цепи между существующими AMM и централизованными книгами заказов, делая рыночные действия более близкими к традиционным торговым системам, сохраняя при этом открытость и совместимость децентрализованных протоколов. В идеальном состоянии эта архитектура не только может охватывать основные торговые пары, но и обслуживать длинный хвост активов, предоставляя единую торговую инфраструктуру для различных типов активов.

Однако на текущем этапе все еще существует ряд неопределенных факторов. Во-первых, это риск реализации технологий, между белой книгой и фактической рабочей средой все еще есть разрыв. На таких нескольких уровнях, как пропускная способность цепочки, подтверждение транзакций, синхронизация узлов и т. д., могут возникать ограничивающие факторы. Во-вторых, это реальная мотивация пользователей к миграции. В настоящее время большинство пользователей цепочных транзакций уже привыкли к использованию платформы AMM, и убедить их перейти на модель ордерной книги не так-то просто. Хотя Kuru в механизме поддерживает упрощенный способ участия в ликвидности, реальный эффект все еще требует времени для наблюдения.