На протяжении многих лет шифрование компании в США было отвергнуто банковской системой. Однако после прихода к власти администрации Трампа, ряд финансово-технологических компаний протянули руку помощи шифрованиям.
Автор: Joel Khalili, журналист журнала «Wired»
Перевод: Сойрша, Foresight News
В начале прошлого года крипто-предприниматель из Нью-Йорка Азим Хан только что собрал 19 миллионов долларов на посевной раунд финансирования для своей стартап-компании Morph и искал место для хранения этих денег. Прежде чем подавать заявку на открытие банковского счета в США, он сначала проконсультировался с адвокатом, который ответил: «Вы хотите сделать это без препятствий, это абсолютно невозможно.»
Факты показывают, что даже такой пессимистичный прогноз кажется слишком оптимистичным. После того как его несколько раз отказали в течение шести месяцев в нескольких американских банках, Хан был вынужден сдаться. В конечном итоге он решил без процентов положить часть средств в банк на Каймановых островах, а остальное конвертировать в шифрование и передать на управление третьей стороне.
На протяжении долгого времени основатели криптовалютной отрасли сталкивались с похожими проблемами: американские банки либо отказывались предоставлять им кредиты или расчетные счета, либо внезапно замораживали их счета. Без банковских партнеров криптовалютным компаниям трудно двигаться вперед. Они не могут удобно проводить сделки в долларах, безопасно хранить средства инвесторов и получать проценты, а также испытывают трудности с выплатой зарплаты сотрудникам и платежами поставщикам. «Это проблема, о которой знают все в отрасли», — сказал Хан.
Всего через год ситуация изменилась. С тех пор как Трамп в этом январе вернулся в Белый дом и пообещал положить конец так называемой «дискриминации» в отношении шифрования компаний, несколько финансово-технологических компаний в США, включая Meow, Mercury, Brex и другие, начали активно предлагать услуги банковских счетов для шифрования компаний. Недавно Хан собрал 25 миллионов долларов для своей новой шифрования-стартапа Miden и сообщил, что стал приоритетной целью этих финансово-технологических компаний.
Это преобразование значительно упростило регистрацию, найм и ведение бизнеса криптовалютными компаниями в США, что соответствует плану Трампа по созданию «глобальной столицы криптовалют». Однако их судьба по-прежнему зависит от политического климата. Хотя администрация Трампа создала атмосферу для смягчения политики, пока нет законодательных норм, которые могли бы гарантировать криптовалютным компаниям долгосрочный доступ к банковским услугам.
«Несмотря на то что нынешняя позиция правительства относительно дружелюбна, соответствующая политика не была закреплена в законе. Нет новых норм, которые могут гарантировать, что смена власти не приведет к новому ухудшению положения в отрасли», — признал Хан.
В период администрации Байдена индустрия шифрования испытывает значительное разочарование из-за постоянных трудностей со стороны банков, и представители отрасли в один голос заявляют: «Это заговор». Они утверждают, что федеральное правительство намеренно пытается исключить шифровальные компании из банковской системы, стремясь задушить всю отрасль.
Инвестор в криптовалюту Ник Картер является основным сторонником этого утверждения, он назвал эту так называемую «дискриминационную акцию» «Операция Удушение 2.0» (Operation Chokepoint 2.0). Это название происходит от программы по борьбе с мошенничеством, разработанной в эпоху Обамы: сообщается, что в рамках этой программы американские чиновники советовали банкам избегать ведения бизнеса с индустрией порно, кредитами до зарплаты и другими отраслями, которые не пользовались поддержкой политики.
После прихода к власти администрации Трампа несколько подкомитетов Конгресса провели ряд слушаний по так называемому «Операция по удушению 2.0». Затем в марте этого года республиканцы Сената предложили Законопроект о реформе, модернизации и помощи финансовым учреждениям (FIRM Act), целью которого является запрет банкам учитывать «репутационные риски» при рассмотрении заявок на открытие счетов, чтобы сдерживать так называемое дискриминационное поведение. Однако этот законопроект еще не дошел до голосования.
Для крипто-компаний изменение текущей политики, безусловно, является положительным моментом. Хотя у них меньше препятствий для получения зарубежных банковских счетов (большинство из которых расположены на Каймановых островах или в Швейцарии), зарубежные счета имеют много недостатков по сравнению с американскими счетами: невозможно получать доход от депозитов, сложные процессы расчетов с американскими контрагентами, высокие комиссии за обслуживание счетов и отсутствие страхования депозитов, предоставляемого Федеральной корпорацией страхования депозитов (FDIC) (каждый держатель счета может получить защиту до 250 000 долларов).
Согласно источникам, несмотря на то, что такие известные банки, как JPMorgan, начали внутренние испытания технологий шифрования, большинство из них все еще не готовы предоставлять учетные записи шифровым компаниям. «Известные обычным людям банки не имеют никакого отношения к индустрии криптовалют», — заявил Дэвид Макинтайр, главный операционный директор стартапа DoubleZero, который сосредоточен на разработке специализированной инфраструктуры для шифровых сетей.
Эта ситуация создала возможности для небольших финансово-технологических компаний, которые могут увеличить объем депозитов, привлекая клиентов из индустрии шифрования. «Сегодня предприниматели в области шифрования в основном выбирают такие платформы, как Mercury или Meow», — сказал Хан, — «Meow особенно активен; как только они видят, что какая-либо шифровальная компания объявила о финансировании, они немедленно связываются с ее основателем.»
Эти финансово-технологические компании часто используют «шифрование-дружественный» подход в качестве своего предложения, предоставляя интегрированные услуги, такие как переводы стейблкоинов, и они далеки от строгости традиционных финансовых учреждений. Например, в компании Meow, её 30-летний генеральный директор Брендон Арванаги ведет свою страницу в LinkedIn так же, как аккаунт в TikTok, дополняя её короткими видео.
«Технологии этих американских финансовых технологий гораздо более совершенные, чем у любой малоизвестной банка на Каймановых островах или в Швейцарии. Что касается функционала платформы, обслуживания клиентов и других аспектов, они значительно превосходят их», - отметил McIntyre.
На запрос интервью по этой статье Mercury отказал, а Meow и Brex не ответили.
На самом деле, эти финансово-технологические компании играют роль «программного слоя»: они ведут бизнес, полагаясь на традиционные банки с лицензиями в США, отвечая за разработку пользовательского интерфейса и расширение клиентской базы, тогда как управление депозитами осуществляется партнерскими банками. В частности, Meow сотрудничает с банком Grasshopper, а Brex и Mercury установили партнерские отношения с несколькими банками. Эта модель получила широкое применение в США в период пандемии COVID-19, когда пандемия заставила банки ускорить переход на цифровые услуги.
«В идеальных условиях эта модель позволит банкам получить доступ к более современным технологиям», — заявил Крейг Тимм, старший директор по борьбе с отмыванием денег в Ассоциации профессионалов по борьбе с отмыванием денег (ACAMS). ACAMS в основном занимается сертификационными программами в области финансов, Тимм ранее работал экспертом по финансовым преступлениям в Банке США и Министерстве юстиции США. «Для финансово-технологических компаний это означает, что они могут сосредоточиться на своих сильных сторонах — разработке продуктов, маркетинге, привлечении новых клиентов — не тратя огромные средства и усилия на получение банковской лицензии (этот процесс как сложный, так и дорогой)».
Но такие сотрудничества обычно требуют от финансово-технических компаний соблюдения правил, установленных кредитными учреждениями, включая ограничения по типам обслуживаемых клиентов. Например, представитель Mercury заявил, что компания не может предоставлять услуги по открытию счетов для шифрования компаний (включая биржи), которые хранят средства клиентов.
«Они просто наложили оболочку на банки других людей», — объяснил Макинтайр, ранее работавший в Brex, — «необходимо соблюдать требования по страхованию совместных банков, нормативные правила и конкретные стандарты по допуску клиентов.»
Тимм заявил, что в прошлом расширение новых бизнес-областей (например, связанных с шифрованием) всегда было источником трений между финансово-технологическими компаниями и банками-партнерами. Финансово-технологические компании стремятся к быстрому расширению, в то время как банки-партнеры несут окончательную ответственность за соблюдение лицензионных требований (включая строгий контроль за отмыванием денег).
«Причиной провала такого рода сотрудничества часто является отсутствие согласия между сторонами», — добавил Тимм, отметив, что иногда также возникает ситуация «несоответствия в предпочтениях по риску».
Это ставит криптовалютные компании в неопределённое положение: хотя в настоящее время финансовые технологические компании охотно предоставляют им банковские счета в США, банки-партнёры в будущем могут отозвать разрешение.
Когда их спросили, обязались ли банки-партнеры предоставлять долгосрочные услуги клиентам по шифрованию, Meow и Brex не ответили. Представитель Mercury Ник Корпора отметил, что компания тесно сотрудничает с банками-партнерами, «чтобы гарантировать совпадение рисковых предпочтений обеих сторон, так что после приема клиентов мы можем предоставить им долгосрочную поддержку наилучшим образом.»
Во время президентства, в котором был назначен регуляторный чиновник, поддерживающий развитие шифрования, и который пообещал положить конец так называемым «действиям по удушению 2.0», этот риск казался далеким. Но что будет после того, как Трамп покинет свой пост?
«С точки зрения управления рисками, полагаться только на счета финансово-технологических компаний США, как наша, было бы неразумно», — сказал Макинтайр. «Правительство сменилось, и интерпретация закона изменилась, но сам текст закона не изменился.»
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Журнал «Линьсян»: Эпоха Трампа, момент «разбивания банков» для шифрования компаний
Автор: Joel Khalili, журналист журнала «Wired»
Перевод: Сойрша, Foresight News
В начале прошлого года крипто-предприниматель из Нью-Йорка Азим Хан только что собрал 19 миллионов долларов на посевной раунд финансирования для своей стартап-компании Morph и искал место для хранения этих денег. Прежде чем подавать заявку на открытие банковского счета в США, он сначала проконсультировался с адвокатом, который ответил: «Вы хотите сделать это без препятствий, это абсолютно невозможно.»
Факты показывают, что даже такой пессимистичный прогноз кажется слишком оптимистичным. После того как его несколько раз отказали в течение шести месяцев в нескольких американских банках, Хан был вынужден сдаться. В конечном итоге он решил без процентов положить часть средств в банк на Каймановых островах, а остальное конвертировать в шифрование и передать на управление третьей стороне.
На протяжении долгого времени основатели криптовалютной отрасли сталкивались с похожими проблемами: американские банки либо отказывались предоставлять им кредиты или расчетные счета, либо внезапно замораживали их счета. Без банковских партнеров криптовалютным компаниям трудно двигаться вперед. Они не могут удобно проводить сделки в долларах, безопасно хранить средства инвесторов и получать проценты, а также испытывают трудности с выплатой зарплаты сотрудникам и платежами поставщикам. «Это проблема, о которой знают все в отрасли», — сказал Хан.
Всего через год ситуация изменилась. С тех пор как Трамп в этом январе вернулся в Белый дом и пообещал положить конец так называемой «дискриминации» в отношении шифрования компаний, несколько финансово-технологических компаний в США, включая Meow, Mercury, Brex и другие, начали активно предлагать услуги банковских счетов для шифрования компаний. Недавно Хан собрал 25 миллионов долларов для своей новой шифрования-стартапа Miden и сообщил, что стал приоритетной целью этих финансово-технологических компаний.
Это преобразование значительно упростило регистрацию, найм и ведение бизнеса криптовалютными компаниями в США, что соответствует плану Трампа по созданию «глобальной столицы криптовалют». Однако их судьба по-прежнему зависит от политического климата. Хотя администрация Трампа создала атмосферу для смягчения политики, пока нет законодательных норм, которые могли бы гарантировать криптовалютным компаниям долгосрочный доступ к банковским услугам.
«Несмотря на то что нынешняя позиция правительства относительно дружелюбна, соответствующая политика не была закреплена в законе. Нет новых норм, которые могут гарантировать, что смена власти не приведет к новому ухудшению положения в отрасли», — признал Хан.
В период администрации Байдена индустрия шифрования испытывает значительное разочарование из-за постоянных трудностей со стороны банков, и представители отрасли в один голос заявляют: «Это заговор». Они утверждают, что федеральное правительство намеренно пытается исключить шифровальные компании из банковской системы, стремясь задушить всю отрасль.
Инвестор в криптовалюту Ник Картер является основным сторонником этого утверждения, он назвал эту так называемую «дискриминационную акцию» «Операция Удушение 2.0» (Operation Chokepoint 2.0). Это название происходит от программы по борьбе с мошенничеством, разработанной в эпоху Обамы: сообщается, что в рамках этой программы американские чиновники советовали банкам избегать ведения бизнеса с индустрией порно, кредитами до зарплаты и другими отраслями, которые не пользовались поддержкой политики.
После прихода к власти администрации Трампа несколько подкомитетов Конгресса провели ряд слушаний по так называемому «Операция по удушению 2.0». Затем в марте этого года республиканцы Сената предложили Законопроект о реформе, модернизации и помощи финансовым учреждениям (FIRM Act), целью которого является запрет банкам учитывать «репутационные риски» при рассмотрении заявок на открытие счетов, чтобы сдерживать так называемое дискриминационное поведение. Однако этот законопроект еще не дошел до голосования.
Для крипто-компаний изменение текущей политики, безусловно, является положительным моментом. Хотя у них меньше препятствий для получения зарубежных банковских счетов (большинство из которых расположены на Каймановых островах или в Швейцарии), зарубежные счета имеют много недостатков по сравнению с американскими счетами: невозможно получать доход от депозитов, сложные процессы расчетов с американскими контрагентами, высокие комиссии за обслуживание счетов и отсутствие страхования депозитов, предоставляемого Федеральной корпорацией страхования депозитов (FDIC) (каждый держатель счета может получить защиту до 250 000 долларов).
Согласно источникам, несмотря на то, что такие известные банки, как JPMorgan, начали внутренние испытания технологий шифрования, большинство из них все еще не готовы предоставлять учетные записи шифровым компаниям. «Известные обычным людям банки не имеют никакого отношения к индустрии криптовалют», — заявил Дэвид Макинтайр, главный операционный директор стартапа DoubleZero, который сосредоточен на разработке специализированной инфраструктуры для шифровых сетей.
Эта ситуация создала возможности для небольших финансово-технологических компаний, которые могут увеличить объем депозитов, привлекая клиентов из индустрии шифрования. «Сегодня предприниматели в области шифрования в основном выбирают такие платформы, как Mercury или Meow», — сказал Хан, — «Meow особенно активен; как только они видят, что какая-либо шифровальная компания объявила о финансировании, они немедленно связываются с ее основателем.»
Эти финансово-технологические компании часто используют «шифрование-дружественный» подход в качестве своего предложения, предоставляя интегрированные услуги, такие как переводы стейблкоинов, и они далеки от строгости традиционных финансовых учреждений. Например, в компании Meow, её 30-летний генеральный директор Брендон Арванаги ведет свою страницу в LinkedIn так же, как аккаунт в TikTok, дополняя её короткими видео.
«Технологии этих американских финансовых технологий гораздо более совершенные, чем у любой малоизвестной банка на Каймановых островах или в Швейцарии. Что касается функционала платформы, обслуживания клиентов и других аспектов, они значительно превосходят их», - отметил McIntyre.
На запрос интервью по этой статье Mercury отказал, а Meow и Brex не ответили.
На самом деле, эти финансово-технологические компании играют роль «программного слоя»: они ведут бизнес, полагаясь на традиционные банки с лицензиями в США, отвечая за разработку пользовательского интерфейса и расширение клиентской базы, тогда как управление депозитами осуществляется партнерскими банками. В частности, Meow сотрудничает с банком Grasshopper, а Brex и Mercury установили партнерские отношения с несколькими банками. Эта модель получила широкое применение в США в период пандемии COVID-19, когда пандемия заставила банки ускорить переход на цифровые услуги.
«В идеальных условиях эта модель позволит банкам получить доступ к более современным технологиям», — заявил Крейг Тимм, старший директор по борьбе с отмыванием денег в Ассоциации профессионалов по борьбе с отмыванием денег (ACAMS). ACAMS в основном занимается сертификационными программами в области финансов, Тимм ранее работал экспертом по финансовым преступлениям в Банке США и Министерстве юстиции США. «Для финансово-технологических компаний это означает, что они могут сосредоточиться на своих сильных сторонах — разработке продуктов, маркетинге, привлечении новых клиентов — не тратя огромные средства и усилия на получение банковской лицензии (этот процесс как сложный, так и дорогой)».
Но такие сотрудничества обычно требуют от финансово-технических компаний соблюдения правил, установленных кредитными учреждениями, включая ограничения по типам обслуживаемых клиентов. Например, представитель Mercury заявил, что компания не может предоставлять услуги по открытию счетов для шифрования компаний (включая биржи), которые хранят средства клиентов.
«Они просто наложили оболочку на банки других людей», — объяснил Макинтайр, ранее работавший в Brex, — «необходимо соблюдать требования по страхованию совместных банков, нормативные правила и конкретные стандарты по допуску клиентов.»
Тимм заявил, что в прошлом расширение новых бизнес-областей (например, связанных с шифрованием) всегда было источником трений между финансово-технологическими компаниями и банками-партнерами. Финансово-технологические компании стремятся к быстрому расширению, в то время как банки-партнеры несут окончательную ответственность за соблюдение лицензионных требований (включая строгий контроль за отмыванием денег).
«Причиной провала такого рода сотрудничества часто является отсутствие согласия между сторонами», — добавил Тимм, отметив, что иногда также возникает ситуация «несоответствия в предпочтениях по риску».
Это ставит криптовалютные компании в неопределённое положение: хотя в настоящее время финансовые технологические компании охотно предоставляют им банковские счета в США, банки-партнёры в будущем могут отозвать разрешение.
Когда их спросили, обязались ли банки-партнеры предоставлять долгосрочные услуги клиентам по шифрованию, Meow и Brex не ответили. Представитель Mercury Ник Корпора отметил, что компания тесно сотрудничает с банками-партнерами, «чтобы гарантировать совпадение рисковых предпочтений обеих сторон, так что после приема клиентов мы можем предоставить им долгосрочную поддержку наилучшим образом.»
Во время президентства, в котором был назначен регуляторный чиновник, поддерживающий развитие шифрования, и который пообещал положить конец так называемым «действиям по удушению 2.0», этот риск казался далеким. Но что будет после того, как Трамп покинет свой пост?
«С точки зрения управления рисками, полагаться только на счета финансово-технологических компаний США, как наша, было бы неразумно», — сказал Макинтайр. «Правительство сменилось, и интерпретация закона изменилась, но сам текст закона не изменился.»