Análise do regime de encriptação de ativos de Malta

1. Introdução

Malta está localizada no centro do Mar Mediterrâneo, sendo um importante ponto de ligação entre a Europa, o Norte da África e o Oriente Médio. A economia do país é predominantemente baseada em serviços, especialmente nos setores de turismo, finanças e tecnologia da informação. Nos últimos anos, Malta tem promovido ativamente o desenvolvimento da indústria de blockchain e encriptação, sendo conhecida como "ilha do blockchain", e seu ambiente financeiro e jurídico atraiu uma quantidade significativa de investidores e empresas internacionais. Como membro da União Europeia, Malta adotou uma postura regulatória proativa em relação à encriptação e ao blockchain, tornando-se líder global nesse setor. Este artigo irá analisar o sistema de ativos encriptados de Malta sob quatro aspectos: sistema fiscal básico, sistema fiscal de encriptação, políticas regulatórias de encriptação, e uma conclusão e perspectivas sobre a direção futura do país.

2. O sistema tributário básico de Malta

2.1 Sistema Fiscal de Malta

Malta aplica uma taxa de imposto progressiva, com taxas de imposto sobre o rendimento pessoal que variam de 0% a 35%. O governo impõe impostos sobre a renda global dos residentes do país, enquanto os não residentes são tributados apenas sobre a renda gerada em Malta. A definição de residência baseia-se principalmente no tempo que a pessoa reside em Malta e no princípio do centro de interesses económicos. Malta também oferece planos fiscais especiais para residentes estrangeiros e indivíduos de alta renda, como o "Plano de Aposentadoria de Malta" e o "Plano de Residentes Globais", que oferecem taxas fixas de impostos e benefícios fiscais. De acordo com a constituição de Malta, o poder tributário está principalmente concentrado a nível nacional, com poderes fiscais limitados para os governos locais.

O sistema fiscal de Malta é baseado no imposto sobre o rendimento e no imposto sobre o valor acrescentado. Outros impostos principais incluem o imposto sobre mais-valias, imposto sobre a propriedade, direitos de importação e exportação e imposto sobre salários. As autoridades locais têm o direito de cobrar imposto sobre imóveis, imposto sobre negócios, bem como taxas de licenças e registos. Impostos especiais como o imposto sobre o consumo e o imposto ambiental são aplicados a produtos, serviços e proteção ambiental específicos, com o governo a visar assegurar a receita fiscal através de uma combinação de impostos, apoiar o desenvolvimento socioeconómico e atrair investimento estrangeiro e promover atividades comerciais internacionais através de políticas de incentivos fiscais.

2.2 Imposto de Renda

De acordo com a legislação fiscal de Malta, uma empresa residente em Malta é uma entidade legal cuja sede principal de operação ou local de gestão efetiva está situada em Malta. Nos acordos fiscais, Malta geralmente segue o conceito de empresa residente definido no modelo de convenção da OCDE. Nesse modelo de convenção, uma empresa residente refere-se a uma pessoa que é tributada naquele país por causa de sua localização, residência, gestão, estabelecimento ou outras condições semelhantes, mas não inclui pessoas cuja renda provém apenas daquele país.

O objeto da cobrança do imposto sobre o rendimento das empresas é a empresa, sociedade e outras entidades jurídicas que realizam atividades comerciais em território maltês. As empresas não residentes que possuem um estabelecimento permanente em Malta devem pagar imposto sobre o rendimento das empresas sobre a receita desse estabelecimento permanente e sobre a receita originada em Malta. As empresas não residentes que não possuem um estabelecimento permanente em Malta devem pagar imposto sobre o rendimento das empresas apenas sobre a receita originada em Malta. A receita das empresas não residentes está sujeita a diferentes taxas de imposto de acordo com sua origem e natureza, mas os lucros tributáveis líquidos provenientes da venda de imóveis e ações, bem como a renda de projetos de construção e instalação de curto prazo, devem ser tributados a uma taxa mais elevada.

Os ganhos de capital gerados pela venda de ativos fixos, ações e imóveis por empresas são considerados rendimento normal e estão sujeitos ao imposto sobre o rendimento das empresas. A taxa de imposto sobre o rendimento das empresas em Malta é de 35%, mas pode ser reduzida através de mecanismos de crédito fiscal, tornando a taxa efetiva de imposto sobre o rendimento das empresas em Malta relativamente baixa em comparação com a maioria dos países.

De acordo com a legislação fiscal de Malta, uma pessoa com residência permanente em Malta é considerada residente de Malta. Se essa pessoa também tiver residência permanente no exterior, o principal fator que determina o seu status de residente fiscal é a localização do seu centro de interesses pessoais. Se, durante um ano civil, a pessoa obtiver rendimentos de origem em Malta que excedam 50% do rendimento total, ou se o local principal das suas atividades profissionais estiver situado em Malta, ela deve ser considerada residente de Malta.

Os residentes de Malta precisam pagar imposto sobre o rendimento pessoal sobre toda a sua renda em todo o mundo; indivíduos não residentes nas seguintes duas situações devem pagar imposto sobre o rendimento pessoal de acordo com a lei: primeiro, operar e obter renda através de uma instalação permanente em Malta; segundo, obter renda proveniente de Malta. Estrangeiros residentes em Malta apenas pagam impostos sobre a renda obtida dentro de Malta. O imposto sobre o rendimento pessoal é aplicado a uma taxa progressiva, com uma taxa máxima de 35%.

É importante notar que Malta impõe impostos sobre ganhos de capital, o que se aplica principalmente aos lucros gerados pela venda de ativos fixos, ações e outros ativos de capital. As taxas de imposto sobre ganhos de capital podem variar de acordo com o tipo de ativo e o período de posse. Em geral, a taxa é mais baixa para ativos mantidos a longo prazo, enquanto a taxa é mais alta para ativos mantidos a curto prazo. Ao calcular os ganhos de capital tributáveis, considera-se o preço de venda do ativo menos o preço de compra original e as despesas relacionadas, tributando apenas a parte do aumento real de valor. Malta também oferece algumas isenções e benefícios fiscais, como reestruturações internas de empresas e determinadas transações de investidores internacionais que podem usufruir de benefícios ou isenções.

2.3 Imposto sobre o Valor Acrescentado

O imposto sobre o valor acrescentado (IVA) de Malta aplica-se às receitas provenientes da venda de bens, da prestação de serviços, das rendas, bem como à importação de bens e serviços. Na determinação da taxa aplicável, a receita sujeita a imposto não IVA deve ser considerada juntamente com a receita sujeita a IVA como base para a determinação da taxa. Quando o contribuinte cumpre as suas obrigações fiscais e usufrui dos seus direitos de isenção, o imposto transferido para os consumidores devido a gastos de investimento deve ser ajustado nos anos fiscais seguintes. Atualmente, a taxa básica de IVA em Malta é de 18%, aplicando-se uma taxa reduzida de 5% ou taxa zero a determinados bens e serviços. O sistema de IVA de Malta visa garantir a equidade e eficácia da tributação, ao mesmo tempo que incentiva o desenvolvimento de setores específicos e a melhoria do bem-estar social.

2.4 Outros impostos

Malta, como uma pequena economia aberta, optou por isentar o imposto sobre a propriedade para aumentar sua competitividade internacional. Com esta medida, Malta espera atrair mais investimentos estrangeiros e indivíduos ricos para adquirir imóveis, promovendo o desenvolvimento econômico. Para compensar a lacuna deixada pela isenção do imposto sobre a propriedade, a estrutura fiscal de Malta depende principalmente de outras formas de tributação, como o imposto sobre o rendimento, o imposto sobre a transmissão de imóveis e o imposto de selo.

Para a transferência de bens imóveis, Malta implementou um sistema de imposto retido na fonte (WHT). Desde 1 de janeiro de 2015, a transferência de bens imóveis dentro de Malta é geralmente sujeita a um imposto retido na fonte de 8% ou 10%, dependendo do tempo de aquisição do imóvel. Em certas situações específicas, a taxa de imposto retido na fonte pode ser diferente. Por exemplo, quando o valor da transferência inicial de 400.000 euros cumpre determinadas condições, pode beneficiar de uma taxa de imposto reduzida de 5%.

O imposto de selo também é uma parte importante do sistema tributário de Malta. O imposto de selo aplica-se à transferência de imóveis e à transferência de valores mobiliários. Para a transferência de imóveis, tanto residentes como não residentes são tributados à taxa de 5%, enquanto a transferência de imóveis na região de Gozo está sujeita a uma taxa de 2%. Para a transferência de valores mobiliários, a taxa é de 2%; se envolver a transferência de ações de uma empresa imobiliária, a taxa é de 5%. Malta também oferece várias isenções de imposto de selo, como a reestruturação acionária que pode isentar o imposto de selo. A troca de direitos de parceria de uma empresa para outra dentro do mesmo grupo de empresas, ou a transferência de direitos de parceria entre sociedades de pessoas, também pode isentar o imposto de selo.

O sistema fiscal de Malta foi concebido para garantir uma tributação justa sobre diferentes rendimentos, promovendo a transparência e a regulamentação do mercado, ao mesmo tempo que oferece uma variedade de benefícios fiscais e isenções para apoiar o desenvolvimento de setores específicos e o saudável crescimento da economia. Através dessas medidas, Malta não apenas manteve a equidade e a transparência do sistema fiscal, mas também atraiu eficazmente investimentos internacionais, promovendo o crescimento contínuo da economia.

3. O sistema de tributação encriptação de Malta

O sistema de impostos sobre criptomoedas de Malta é relativamente claro, e o tratamento de ativos criptográficos depende principalmente das disposições gerais da legislação fiscal. Os ganhos obtidos com transações de criptomoedas são considerados ganhos de capital e estão sujeitos a imposto sobre rendimento pessoal ou imposto sobre rendimento corporativo. Tanto as empresas quanto os indivíduos devem pagar os impostos correspondentes sobre os lucros gerados na compra e venda de criptomoedas, de acordo com as taxas progressivas de Malta, sendo a taxa específica determinada com base na renda total do trader.

Malta geralmente não aplica imposto sobre valor acrescentado (IVA) às transações de encriptação, porque Malta é um Estado-Membro da União Europeia, e de acordo com a legislação da UE, a encriptação é considerada parte de serviços financeiros, e a compra e venda de encriptação não estão sujeitas a IVA. No entanto, empresas e indivíduos envolvidos em transações de encriptação devem cumprir as suas obrigações de declaração fiscal, especialmente quando as empresas estão envolvidas em negócios relacionados com encriptação, devem declarar os detalhes das suas transações à Autoridade Fiscal de Malta e cumprir as regulamentações relacionadas com a prevenção da lavagem de dinheiro e a diligência devida do cliente. Através dessas medidas, o governo de Malta assegura a transparência e a conformidade do mercado de encriptação, prevenindo a evasão fiscal e atividades de lavagem de dinheiro, e protegendo os direitos legais dos investidores e consumidores.

Para promover o desenvolvimento de empresas de blockchain e encriptação, Malta oferece uma série de políticas fiscais favoráveis. As empresas elegíveis podem beneficiar de uma taxa de imposto sobre o rendimento corporativo mais baixa e reduzir a carga tributária real através de um mecanismo de crédito fiscal. Malta disponibiliza várias medidas fiscais favoráveis para empresas que utilizam tecnologia blockchain, a fim de incentivar P&D e inovação. Especificamente, as empresas elegíveis podem obter créditos fiscais de até 25% a 70% nos gastos com P&D, sendo a proporção específica dependente do tamanho da empresa e da natureza do projeto. Além disso, Malta oferece um tratamento fiscal favorável para startups e empresas em estágio inicial, que podem beneficiar de uma taxa de imposto corporativo reduzida e deduções adicionais para despesas elegíveis. No que diz respeito à propriedade intelectual, Malta oferece um regime fiscal favorável sobre os rendimentos provenientes de propriedade intelectual qualificada, permitindo que os investidores desfrutem de grandes reduções fiscais sobre os rendimentos gerados por patentes, direitos autorais e marcas registradas.

Para evitar a dupla tributação sobre a receita global dos investidores internacionais, Malta também assinou uma vasta rede de acordos de dupla tributação. Essas políticas fiscais e incentivos demonstram a intenção de Malta de se tornar um centro líder na indústria de blockchain e encriptação, oferecendo um ambiente fiscal favorável para empresas e investidores globais.

4. Políticas de regulamentação de encriptação de Malta

Malta é um dos primeiros países do mundo a estabelecer um quadro jurídico abrangente para regular a blockchain e encriptação. As suas políticas regulatórias são principalmente baseadas em leis como a Lei das Atividades Financeiras Virtuais, a Lei de Tecnologias Inovadoras e Serviços, e a Lei da Agência de Inovação Digital. Em 2018, Malta aprovou a Lei das Atividades Financeiras Virtuais, que definiu e categorizou detalhadamente a encriptação e atividades relacionadas, além de estabelecer requisitos regulatórios específicos. De acordo com essa lei, os prestadores de serviços de ativos financeiros virtuais que atuam na negociação, gestão e custódia de encriptação devem estar registrados na Autoridade de Serviços Financeiros de Malta e cumprir padrões regulatórios rigorosos. Esses padrões incluem medidas de combate à lavagem de dinheiro e financiamento do terrorismo, requisitos de transparência e relatórios regulares.

Além disso, as empresas que realizam uma oferta inicial de tokens em Malta precisam submeter um detalhado white paper à Autoridade de Serviços Financeiros de Malta, divulgando informações detalhadas sobre o projeto, incluindo a funcionalidade dos tokens, riscos e planos de uso de fundos. A Autoridade de Serviços Financeiros de Malta revisará e aprovará esses white papers. Todos os prestadores de serviços de ativos financeiros virtuais devem cumprir os padrões internacionais de combate à lavagem de dinheiro e ao financiamento do terrorismo, incluindo a realização de due diligence sobre os clientes, reporte de transações suspeitas e manutenção de registros de transações. De acordo com a Lei de Arranjos e Serviços de Tecnologias Inovadoras, Malta também estabeleceu a Autoridade de Arranjos e Serviços de Tecnologias Inovadoras, responsável pela certificação e regulação da aplicação de blockchain e outras tecnologias inovadoras, para garantir a segurança e transparência da tecnologia. A Lei da Agência de Inovação Digital estabelece a Agência de Inovação Digital de Malta, responsável por promover e regular a inovação digital do país, incluindo blockchain e encriptação.

A estrutura de regulação de encriptação de Malta, através de medidas legais e de regulação rigorosas, garante a transparência e segurança do mercado de encriptação, protegendo os direitos dos investidores, ao mesmo tempo que incentiva a inovação em tecnologia financeira e o desenvolvimento da indústria. Esta abordagem de regulação abrangente e rigorosa não só assegura o desenvolvimento saudável do mercado, mas também fornece um modelo de regulação que pode ser adotado por outros países em todo o mundo.

5. Resumo e Perspectivas do Sistema de encriptação de Ativos de Malta

O regime fiscal de ativos encriptação de Malta é relativamente claro e prospectivo, com as suas disposições fiscais a dependerem principalmente da legislação fiscal geral. O tratamento de ativos encriptação em Malta segue principalmente a qualificação legal dos ativos financeiros virtuais, considerando os ganhos de transações em criptomoedas como ganhos de capital, sujeitos a imposto sobre o rendimento pessoal ou imposto sobre o rendimento corporativo, e isentando as transações em criptomoedas de imposto sobre o valor acrescentado. Malta para empresas que realizam transações em criptomoedas e