L'essor du dollar numérique de Hong Kong : innovation financière et défis technologiques

Le gouvernement de Hong Kong a publié une déclaration de politique de développement des actifs virtuels l'année dernière, et en juin de cette année, il lancera officiellement la demande de licence VASP. La Banque centrale de Hong Kong a également annoncé un deuxième plan pilote pour le dollar numérique de Hong Kong, accélérant la construction des infrastructures et de l'environnement juridique. Les professionnels de la finance traditionnelle s'organisent également activement, espérant entrer rapidement dans ce nouveau domaine financier qu'est le Web3.

Cet article invite James XYC, développeur principal de MapProtocol, à partager son avis sur le dollar numérique de Hong Kong. James est un pionnier de l'innovation blockchain selon Forbes en 2023 et a également été reconnu par le programme d'excellence de Hong Kong.

I. Perspectives de développement du dollar numérique de Hong Kong

Le dollar numérique de Hong Kong devrait devenir un marché plus grand que les actions de Hong Kong dans les 5 prochaines années. S'il peut devenir une monnaie numérique adossée légale dans le monde du Web3, les opportunités commerciales seront incommensurables. Selon une étude de James, 58 % des répondants ont déclaré qu'ils seraient prêts à utiliser le dollar numérique de Hong Kong à la place de stablecoins comme USDC et USDT, ce qui montre que le marché a une grande confiance dans le dollar numérique de Hong Kong et le développement du Web3 à Hong Kong.

2. Caractéristiques et avantages du Dollar numérique de Hong Kong

Comparé aux modes de compte traditionnels, le dollar numérique de Hong Kong présente une absence de frontières, permettant à quiconque de générer une adresse pour accéder à la circulation du marché. Cela lui confère de nombreux avantages :

1. Peut être utilisé à l'échelle mondiale, et pourrait même être utilisé pour des transactions interstellaires.
2. En tant que monnaie numérique légale, elle fournit une norme de mesure de la valeur pour le monde Web3.
3. Haute sécurité, non nuisible

D'un point de vue historique, des avantages, de la mise en œuvre et des risques :

1. Développement historique

Les stablecoins numériques se divisent principalement en deux types : les stablecoins adossés à des monnaies fiduciaires et les stablecoins algorithmiques. L'USDT a été lancé en 2014, principalement utilisé sur les échanges centralisés ; l'USDC a été introduit en 2018, ciblant la finance décentralisée ; l'UST a atteint une capitalisation boursière de 30 milliards de dollars en 2019, mais s'est ensuite effondré. En revanche, le dollar de Hong Kong numérique, soutenu par des banques, est plus crédible ; la sécurité des réserves est plus élevée ; et Hong Kong adopte activement le Web3, ce qui lui confère un avantage dans sa mise en œuvre.

2. Principaux avantages

• Coût d'ouverture bas, réduisant considérablement les coûts d'exploitation bancaire
• Destiné aux utilisateurs du monde entier, dépassant les restrictions réglementaires locales
• Apporter de nouveaux dépôts et clients aux banques
• Scénarios d'application variés, y compris les paiements mondiaux, les paiements numériques locaux, le marché DeFi, etc.

3. Plan de mise en œuvre

Le dollar numérique de Hong Kong pourrait d'abord être émis sur une chaîne privée ou une chaîne de consortium, mais nécessitera finalement une émission sur une chaîne publique pour améliorer l'efficacité de la circulation. Le processus d'émission ne nécessite pas de modifier le système de marché existant, il suffit d'émettre des certificats d'échange sur la chaîne. En termes de sécurité, grâce au soutien des banques de renom, il est possible de verrouiller rapidement les adresses des hackers, réduisant ainsi le risque de vol de crypto-monnaie. En ce qui concerne la conformité, il est seulement nécessaire de réaliser une KYC sur le marché primaire, alors qu'aucun contrôle n'est requis pour la circulation sur le marché secondaire.

4. Risques potentiels

• Risque de conformité : la circulation sur le marché secondaire est difficile à contrôler
• Réserve de monnaie fiduciaire insuffisante : peut entraîner des difficultés de paiement.
• Manque d'opportunités sur le marché : la taille actuelle du marché est d'environ 1200 milliards de dollars, il est nécessaire de saisir l'opportunité.

Trois, Introduction à MapProtocol

MapProtocol est un protocole open source qui résout le problème de la rentabilité des logiciels open source grâce à un mécanisme d'incitation par jetons. Le produit Butter développé sur la base de ce protocole permet l'échange inter-chaînes de n'importe quelle crypto-monnaie, similaire à Visa dans le monde traditionnel.

Quatrième, technologie inter-chaînes et sécurité

MapProtocol adopte une technologie inter-chaînes sans privilèges, combinant les technologies ZK et client léger, ce qui peut efficacement garantir la sécurité inter-chaînes. Les frontières techniques entre les chaînes de consortium et les chaînes publiques sont déjà floues, et il n'est pas difficile techniquement de les connecter. La banque pourrait commencer par émettre des dollars numériques de Hong Kong à partir de la chaîne de consortium, l'objectif final étant de réaliser une circulation sur toute la chaîne.

Pour les banques et les courtiers, développer des activités d'actifs virtuels ne nécessite pas de construire toutes les infrastructures de base, mais peut utiliser l'infrastructure Web3 existante, telle que l'infrastructure d'émission sur la chaîne, les portefeuilles, les systèmes KYC, etc. L'émission de stablecoins dans le domaine Web3 est relativement simple, mais les banques pourraient, pour des raisons de prudence, ajouter d'autres mesures d'accompagnement.