Cryptoactifs en plein essor et perspectives d'avenir

En 2020, un documentaire intitulé "La nouvelle blockchain" a raconté les événements importants qui ont influencé le développement de l'industrie des blockchains depuis la création du Bitcoin. À l'époque, le prix du Bitcoin tournait autour de 10 000 dollars.

En quelques années seulement, l'industrie de la blockchain a connu d'énormes transformations. En décembre 2024, le prix du Bitcoin a franchi la barre des 100 000 dollars, sa capitalisation boursière dépassant celle d'Aramco, se classant ainsi au septième rang mondial des actifs, juste derrière Alphabet (Google). Cette percée n'est pas seulement une victoire numérique, mais marque également un tournant important dans la transition des cryptoactifs de la marginalisation vers la mainstream.

L'évolution du Bitcoin

Le 1er novembre 2008, une personne ou un groupe anonyme nommé Satoshi Nakamoto a publié le livre blanc intitulé « Bitcoin : un système de monnaie électronique peer-to-peer ». Le Bitcoin résout le problème de l'émission et de la circulation des cryptoactifs sans institution centrale grâce à une blockchain décentralisée et un mécanisme de preuve de travail.

Le 3 janvier 2009, Satoshi Nakamoto a généré le bloc de genèse sur un petit serveur à Helsinki, aux Pays-Bas, marquant la naissance officielle du Bitcoin.

Le 22 mai 2010, un utilisateur a réussi à acheter deux pizzas avec 10 000 jetons Bitcoin, devenant ainsi le premier à payer avec des Bitcoin. Ces 10 000 jetons Bitcoin valaient alors environ 30 dollars, mais valent aujourd'hui plus d'un milliard de dollars.

Au début, le Bitcoin était principalement utilisé comme un moyen de paiement pour des transactions illégales sur le dark web. Entre 2011 et 2013, le Bitcoin circulant sur la route de la soie du dark web représentait 80 % du volume total en circulation à l'époque.

En août 2013, après la destruction de la Route de la Soie, le Bitcoin a commencé à attirer l'attention des investisseurs institutionnels. En septembre de la même année, le premier fonds de confiance Bitcoin, GBTC, a été créé, et le prix du Bitcoin a été porté à 1242 dollars.

À cette époque, des échanges précoces ont surgi comme des champignons après la pluie. Mt. Gox est devenu un moment le plus grand échange de bitcoin, mais a fait faillite après avoir été piraté en février 2014. Un autre échange précoce, Coinbase, a été introduit en bourse sur le Nasdaq en 2021, devenant la première entreprise de cryptoactifs cotée en bourse aux États-Unis.

En décembre 2017, la Bourse des contrats à terme de Chicago a lancé le premier contrat à terme Bitcoin au monde, le prix du Bitcoin a grimpé près de 20 000 dollars.

Depuis août 2020, MicroStrategy a commencé à acheter massivement des Bitcoin, devenant ainsi la première entreprise à intégrer des Bitcoin dans son bilan sur une grande bourse américaine. Actuellement, MicroStrategy détient environ 440 000 jetons Bitcoin, ce qui en fait la société cotée en bourse détenant le plus de jetons.

Elon Musk, le fondateur de Tesla, est également un supporteur des cryptoactifs. En janvier 2021, Tesla a investi 1,5 milliard de dollars pour acheter des bitcoins. En avril de la même année, le prix du bitcoin a dépassé 64 000 dollars, atteignant même un sommet historique de 69 000 dollars en novembre.

Cependant, en 2022, le deuxième plus grand échange de Cryptoactifs centralisé au monde a fait faillite, entraînant une chute du prix du Bitcoin à 15 500 dollars. Tesla a également vendu 75 % de ses avoirs en Bitcoin à ce point bas.

En janvier 2024, BlackRock a lancé l'ETF Bitcoin au comptant (IBIT), propulsant le marché des cryptoactifs dans une nouvelle vague d'engouement, le prix du Bitcoin dépassant la barre des 40 000 dollars.

En novembre 2024, avec les résultats de l'élection américaine dévoilés, le marché des Cryptoactifs a été complètement enflammé, le Bitcoin atteignant de nouveaux sommets historiques, atteignant un maximum de 108,000 dollars.

Autres principaux Cryptoactifs

Les Cryptoactifs sont variés et difficiles à présenter de manière exhaustive. Ici, nous allons principalement présenter les trois catégories ayant la plus grande capitalisation : Layer1, Meme et DeFi.

Layer1

Layer1 est le terme générique pour désigner les blockchains de base, y compris Bitcoin, Ethereum, BNB, Solana et Sui. Elles fournissent un support d'infrastructure pour l'ensemble de l'écosystème.

Ethereum a été proposé par Vitalik Buterin en novembre 2013, c'est une plateforme de calcul décentralisée mondiale qui prend en charge les contrats intelligents. Ethereum est la deuxième plus grande cryptoactif par capitalisation boursière après Bitcoin, marquant le début de l'ère des contrats intelligents sur la blockchain.

En juillet 2017, Zhao Changpeng a lancé la plateforme d'échange de cryptoactifs avec le jeton de plateforme BNB, qui est désormais le jeton de plateforme ayant la plus grande capitalisation boursière. BNB peut être utilisé pour bénéficier de réductions sur les frais de transaction, participer aux émissions de nouveaux projets, ainsi que comme jeton Gas sur la chaîne intelligente de Binance.

En septembre 2017, Charles Hoskinson, cofondateur d'Ethereum, a lancé la blockchain PoS Cardano, visant à résoudre les insuffisances d'Ethereum, et connue sous le nom de "tueur d'Ethereum" de première génération.

En novembre 2017, l'ancien ingénieur de Qualcomm Anatoly Yakovenko a publié le livre blanc de Solana, présentant le mécanisme "Proof of History" (PoH). En tant que représentant de Layer1 haute performance, Solana a sacrifié une partie de la décentralisation par rapport à Ethereum, mais a multiplié ses performances par cent.

En septembre 2021, un ingénieur de l'ancienne division de chiffrement de Facebook a fondé Mysten Labs et a lancé en août de l'année suivante Sui, une solution Layer1 haute performance. Sui utilise un langage Move personnalisé pour écrire des contrats intelligents et adopte un modèle de données basé sur des objets, permettant un haut débit et une faible latence. Sui connaît une croissance rapide en 2024 et est surnommé "tueur de Solana".

Meme

Les jetons Meme sont un actif numérique très en vue dans le domaine des cryptoactifs, alliant humour, créativité et interaction sociale.

Le 6 décembre 2013, les programmeurs Jackson Palmer et Billy Markus ont créé le jeton Dogecoin (DOGE), initialement pour se moquer de l'exagération et de la spéculation dans le domaine des cryptoactifs à l'époque. Dogecoin est non seulement le premier jeton Meme, mais aussi la cryptoactif préférée d'un certain entrepreneur célèbre.

D'autres jetons mémétiques représentatifs incluent SHIB et PEPE sur Ethereum, ainsi que BONK sur Solana.

DeFi

DeFi (finance décentralisée) est un écosystème d'applications financières fonctionnant sur la blockchain, non contrôlé par des institutions centrales, mais exécutant des transactions via des contrats intelligents.

L'été 2020, les projets DeFi ont explosé sur Ethereum, propulsant la capitalisation totale des cryptoactifs à presque 100 fois sa valeur. DeFi est actuellement la plus grande innovation dans la couche d'application de la blockchain.

Les projets DeFi peuvent être classés en catégories telles que les stablecoins, les échanges décentralisés (DEX) et le prêt.

Les stablecoins se divisent en stablecoins centralisés (comme USDT, USDC) et en stablecoins décentralisés (comme DAI, USDe), ancrés à une monnaie fiduciaire avec un ratio de conversion de 1:1.

Les DEX sont représentés par Uniswap et Curve. Uniswap est le plus grand DEX sur Ethereum, avec un volume de transactions dépassant 450 milliards de dollars en 2023, dépassant le volume des transactions au comptant de la plus grande bourse américaine.

Les projets de prêt sont représentés par AAVE et Compound. AAVE est l'un des plus grands projets de prêt sur Ethereum, permettant aux utilisateurs d'emprunter, de prêter et de gagner des intérêts sur divers cryptoactifs, sans qu'aucun incident de sécurité majeur ne se soit produit jusqu'à présent.

Résumé

Avec le Bitcoin franchissant les 100 000 dollars, nous devrions adopter une attitude plus ouverte envers les Cryptoactifs.

Tout d'abord, les cryptoactifs majeurs sont devenus des actifs à haute liquidité et à haute valeur. Le Bitcoin pourrait à l'avenir être intégré dans les bilans de plus en plus d'entreprises, et même devenir un actif de réserve pour certains pays.

Deuxièmement, les projets de cryptoactifs peuvent être comparés aux premières startups technologiques. Layer1 est similaire aux entreprises SaaS, Meme est comparable aux marques tendance, et DeFi ressemble aux entreprises financières. Les cryptoactifs confèrent des droits de vote sur les projets, et certains peuvent même générer des intérêts, semblables aux actions d'entreprise. Cependant, en raison d'un seuil d'émission relativement bas, le risque est plus élevé et les phénomènes de spéculation sont courants.

Enfin, le Web3 représente une révolution technologique, les cryptoactifs étant à la fois un élément constitutif et un sous-produit. Bien qu'il existe des bulles financières, celles-ci se forment souvent autour de technologies révolutionnaires. Nous devrions adopter une attitude plus inclusive envers le développement du Web3 et des cryptoactifs.

Dans le monde de Web3, vous pouvez devenir investisseur, leader d'opinion, arbitragiste, développeur, ou simplement témoin. Le marché est rempli de cupidité et de peur, et la nature humaine a ses aspects vils et nobles. L'ère de l'aventure Web3 a commencé, et bien qu'il y ait des ombres sous la lumière du soleil de cette époque, ceux qui ne veulent pas prendre de risques ne peuvent pas non plus profiter de ce soleil.