- Rubrique
16k Popularité
16k Popularité
3k Popularité
14k Popularité
30k Popularité
836 Popularité
110k Popularité
26k Popularité
26k Popularité
7k Popularité
- Épingler
16k Popularité
16k Popularité
3k Popularité
14k Popularité
30k Popularité
836 Popularité
110k Popularité
26k Popularité
26k Popularité
7k Popularité
Réglementation fiscale DeFi : Un nouveau chapitre de la colonisation financière américaine et stratégies de réponse du secteur
Finance décentralisée : un nouveau chapitre de la colonisation financière américaine et les stratégies d'adaptation de l'industrie
Le département du Trésor américain et l'IRS ont récemment publié une nouvelle réglementation importante, intégrant les fournisseurs de services front-end DeFi dans la définition des "courtiers". Cela signifie qu'à partir de 2026, ces plateformes devront collecter les données de transaction des utilisateurs et soumettre à l'IRS des formulaires 1099 contenant les revenus totaux des utilisateurs, les détails des transactions et les informations d'identité des contribuables à partir de 2027.
Bien que la mise en œuvre de la nouvelle réglementation prenne encore un ou deux ans et que la définition de "courtier" soit sujette à controverse et puisse faire face à des défis, il est nécessaire d'explorer la nécessité historique de cette politique et comment les professionnels du secteur devraient élaborer des stratégies pour y faire face.
De l colonialisme traditionnel à l colonialisme financier nouveau
logique des ressources coloniales traditionnelles
La colonisation traditionnelle s'est principalement réalisée par la force militaire et l'occupation territoriale pour la pillage des ressources. Par exemple, le contrôle par le Royaume-Uni du coton et du thé en Inde, et l'acquisition d'or par l'Espagne en Amérique latine, sont des exemples typiques de transfert de richesse par la possession directe des ressources.
Modèle moderne de colonisation financière
Le colonialisme moderne est centré sur des règles économiques, réalisant le transfert de richesse par le biais des flux de capitaux et du contrôle fiscal. La loi américaine sur la conformité fiscale des comptes étrangers (FATCA) exige que les institutions financières mondiales divulguent les informations sur les actifs des citoyens américains, forçant d'autres pays à participer à la gouvernance fiscale américaine. Les nouvelles règles fiscales de la Finance décentralisée (DeFi) sont la continuité de ce modèle dans le domaine des actifs numériques, visant à utiliser des moyens technologiques et des règles pour forcer la transparence des capitaux mondiaux, afin d'obtenir davantage de revenus fiscaux pour les États-Unis tout en renforçant leur contrôle sur l'économie mondiale.
Les nouveaux outils de colonisation des États-Unis
Règles fiscales : de FATCA aux nouvelles règles de Finance décentralisée
La FATCA impose aux institutions financières mondiales de divulguer les informations sur les actifs des citoyens américains, établissant un précédent en matière d'armement fiscal. Les nouvelles réglementations fiscales sur la Finance décentralisée poursuivent cette logique en exigeant que les plateformes DeFi collectent et rapportent les données de transaction des utilisateurs, élargissant ainsi le contrôle des États-Unis sur l'économie numérique.
La combinaison de la technologie et du dollar : la domination des stablecoins
Dans un marché de stablecoins de 200 milliards de dollars, les stablecoins adossés au dollar représentent plus de 95 % ; les actifs sous-jacents qui les soutiennent sont principalement des obligations du Trésor américain et des réserves en dollars. Ces stablecoins, par leur utilisation dans le système de paiement mondial, non seulement consolident la position mondiale du dollar, mais verrouillent également davantage de capitaux internationaux dans le système financier américain.
L'attractivité des produits financiers : ETF Bitcoin et produits de fiducie
Les ETF et les produits de fiducie Bitcoin lancés par les géants de Wall Street ont attiré un afflux important de capitaux internationaux sur le marché américain grâce à leur légitimation et leur institutionnalisation. Ces produits financiers offrent non seulement une plus grande marge d'exécution pour les règles fiscales américaines, mais intègrent également davantage d'investisseurs mondiaux dans l'écosystème économique américain. Actuellement, la taille du marché atteint 100 milliards de dollars.
Tokenisation des actifs réels (RWA)
La tokenisation des actifs réels est devenue une tendance importante dans le domaine de la Finance décentralisée, avec une tokenisation des obligations américaines atteignant 4 milliards de dollars. Ce modèle améliore la liquidité des actifs traditionnels grâce à la technologie blockchain, tout en créant également un nouveau pouvoir de domination pour les États-Unis sur les marchés de capitaux mondiaux.
Économie et finances : Pression des déficits et équité fiscale
Crise du déficit américain et des échappatoires fiscales
Pour l'exercice fiscal 2023, le déficit fédéral américain approche de 1,7 billion de dollars, tandis que la capitalisation boursière mondiale des crypto-monnaies a un moment dépassé 3 billions de dollars, mais la majeure partie échappe au système fiscal. Cela est intolérable pour les États modernes qui dépendent du soutien fiscal.
Défense de la souveraineté financière et du dollar
La montée de la Finance décentralisée et des stablecoins remet en question la position dominante du dollar dans le système de paiement mondial. À travers la réglementation fiscale, les États-Unis visent non seulement à obtenir des bénéfices fiscaux, mais tentent également de rétablir leur contrôle sur les flux de capitaux et de défendre l'hégémonie du dollar.
Perspective de l'industrie : choix et compromis des praticiens
Évaluation de l'importance du marché américain
Les acteurs des projets de Finance décentralisée doivent évaluer rationnellement la valeur stratégique du marché américain pour leurs activités. Si la majorité du volume des transactions et de la base d'utilisateurs provient du marché américain, un retrait pourrait signifier des pertes énormes. En revanche, si la part du marché américain n'est pas élevée, un retrait complet devient une option viable.
Trois grandes stratégies de réponse
Conformité partielle : un chemin de compromis
Sortie complète : se concentrer sur le marché mondial
Complètement décentralisé : engagement envers la technologie et les idées
Réflexions plus profondes : le jeu d'avenir entre la régulation et la liberté
Évolution et tendances à long terme de la législation
À court terme, l'industrie pourrait retarder la mise en œuvre des règles par le biais de litiges. Mais à long terme, la tendance à la conformité sera difficile à inverser. La réglementation incitera l'industrie de la Finance décentralisée à se polariser : d'un côté, de grandes plateformes entièrement conformes, de l'autre, de petits projets décentralisés choisissant de fonctionner dans l'ombre.
réflexion philosophique sur la liberté et le contrôle
Le cœur de la Finance décentralisée est la liberté, tandis que le cœur du gouvernement est le contrôle. Ce jeu n'a pas de fin. L'avenir de l'industrie de la cryptographie pourrait exister sous la forme de "décentralisation conforme" : l'innovation technologique coexiste avec des compromis réglementaires, la protection de la vie privée et la transparence avancent en alternance.
Conclusion : L'inévitabilité de l'histoire et le choix de l'industrie
Cette loi est le résultat inévitable du développement de la logique politique, économique et culturelle américaine. Pour l'industrie de la Finance décentralisée, c'est à la fois un défi et une opportunité de transformation. À ce moment historique, comment équilibrer conformité et innovation, protéger la liberté et assumer des responsabilités, est une question que chaque professionnel doit se poser.
L'avenir de l'industrie de la cryptographie dépend non seulement des progrès technologiques, mais aussi de la manière dont elle trouve sa place entre la liberté et les règles.