El mercado de criptomonedas se agita, la caída de Bitcoin y alts provoca grandes liquidaciones

El 12 de junio es conocido en los mercados financieros como "miércoles super", porque esa noche y en la madrugada del día siguiente se esperan dos eventos importantes: los últimos datos del IPC y la decisión de tasas de la Reserva Federal. Estos datos podrían convertirse en un indicador de la próxima tendencia en el mercado de criptomonedas.

Ante la incertidumbre sobre la dirección futura del mercado, el mercado de criptomonedas experimentó una gran volatilidad antes del "miércoles súper". Aunque el precio de apertura de Bitcoin ayer estuvo cerca de 70000 dólares, no pudo mantener ese nivel de resistencia y cayó a la zona de 66000 dólares, tocando brevemente los 66,170 dólares el martes por la noche, el punto más bajo en casi tres semanas.

Según los datos de la plataforma, a pesar de que Bitcoin ha rebotado a alrededor de 67000 dólares, la caída en las últimas 24 horas sigue siendo del 1.1%. En comparación, la corrección de las altcoins ha sido mayor, con un índice de criptomonedas que ha caído más del 6%. Los precios de las 20 criptomonedas que componen este índice han bajado en general, con Ethereum cayendo por debajo de 3500 dólares (caída del 6.5%), y otras altcoins principales como SOL, DOGE, ADA y LINK con caídas de aproximadamente entre el 6% y el 9%.

La repentina caída del mercado de criptomonedas ha sorprendido a los inversores y ha provocado una gran liquidación. Según una plataforma de datos, esta mañana se liquidaron posiciones de productos derivados apalancados de activos encriptados por más de 250 millones de dólares, principalmente posiciones largas. Esta es la segunda vez en una semana que se produce una gran liquidación de apalancamiento, después de los 400 millones de dólares liquidado el viernes pasado. Actualmente, el monto total de liquidaciones en el mercado de encriptación se ha reducido ligeramente, a 219 millones de dólares.

A pesar de que la situación macroeconómica parece algo caótica, la industria de la encriptación no parece ser demasiado pesimista. Algunos indicadores fundamentales aún muestran un buen desempeño:

1. En cuanto a los datos en cadena, la base de usuarios de Ethereum sigue creciendo, el número de direcciones activas y el número de nuevas direcciones han alcanzado niveles relativamente altos en la historia, lo que podría presagiar la salud a largo plazo y el potencial de crecimiento de la red.

2. En cuanto a los fondos en el mercado, la cantidad de stablecoins, que actúan como moneda refugio, en los intercambios ha disminuido drásticamente, lo que podría significar que la confianza del mercado se ha recuperado, y los inversores podrían estar reinvirtiendo en activos de mayor riesgo en busca de mayores rendimientos.

3. En cuanto a la economía macro, el índice de gasto en consumo personal (PCE) publicado el 31 de mayo fue del 2.8%, similar al índice de precios al consumidor (CPI), se espera que estos datos ya hayan sido digeridos por el mercado y es poco probable que cambien la actitud de espera actual de la Reserva Federal.

Algunos inversores institucionales todavía son optimistas sobre la tendencia alcista futura del mercado de criptomonedas. Una institución de inversión en encriptación considera que, aunque el mercado a corto plazo está bajo presión y tiende a buscar refugio, sigue siendo una buena oportunidad para acumular monedas encriptadas. Los eventos favorables incluyen el lanzamiento del ETF de Ethereum al contado, así como la batalla verbal de políticos por atraer a los votantes de encriptación.

Otra institución de investigación ha señalado que Bitcoin podría experimentar fluctuaciones frecuentes en el corto plazo, ya que el mercado de criptomonedas es "altamente sensible" a los recientes datos económicos y está "altamente correlacionado" con las acciones estadounidenses. Sus datos de investigación muestran que los traders offshore optimistas de las últimas dos semanas actualmente tienen posiciones en Bitcoin que están en pérdidas, lo que expone al mercado a un potencial riesgo de squeeze alcista.

En la actualidad, el mercado de criptomonedas está principalmente influenciado por los cambios en la política monetaria. El mercado parece estar en la fase de preparación para la próxima ola de mercado alcista. Los principales puntos de atención del mercado en el futuro incluyen:

1. ¿Cuándo comenzará la Reserva Federal a reducir las tasas de interés y cómo afecta los datos de empleo no agrícola a las expectativas sobre el tiempo de reducción de tasas?
2. La aprobación del ETF de Ethereum, la recuperación de los viejos proyectos DeFi y las expectativas del mercado sobre el ETF de Ethereum.
3. La relación entre el cambio en el sentimiento de flujo de fondos de ETF de Bitcoin y los fundamentos del mercado de activos virtuales.
4. La diferencia de expectativas entre las tendencias macroeconómicas y la respuesta real del mercado.

En general, la corrección del mercado de criptomonedas esta semana no ha afectado la tendencia general positiva del mercado. Algunos observadores del mercado señalan que ciertos signos positivos que aparecieron durante la venta podrían indicar que la economía se recuperará rápidamente. De hecho, el presidente de la Reserva Federal, Powell, ya afirmó hace dos meses que la mayoría de los miembros del FOMC creen que en algún momento de este año sería apropiado reducir la tasa de política, pero la Reserva Federal aún necesita mayor confianza para asegurar que la inflación disminuya de manera sostenible hasta el nivel objetivo del 2%.

A medida que otros países del mundo continúan reduciendo las tasas de interés, a Estados Unidos le resultará difícil ignorar esto, y Bitcoin parece estar digiriendo gradualmente el impacto de la reducción de tasas de la Reserva Federal. Un analista de criptomonedas señaló que Bitcoin se ha corregido en varias ocasiones antes de la reunión del FOMC de este año, pero poco después rápidamente revirtió la tendencia.

En general, aunque el mercado puede seguir fluctuando a corto plazo, las perspectivas a largo plazo siguen siendo positivas. Los inversores deben prestar atención a los datos económicos y decisiones de política que se publicarán próximamente, al mismo tiempo que gestionan el riesgo con precaución.