Activos Cripto mercado perspectivas y análisis de tendencias

Recientemente he tenido más tiempo para reflexionar y me gustaría compartir algunas ideas sobre el mercado.

La dirección general del mercado de Activos Cripto puede no estar clara hasta después de septiembre. Teniendo en cuenta la resistencia macroeconómica, las limitaciones de liquidez del verano y el ajuste de posiciones al final del trimestre, la verdadera dinámica del mercado solo se manifestará cuando los participantes del mercado regresen después de las vacaciones de agosto. Las actividades recientes del mercado muestran que la mayoría de las pequeñas monedas han aumentado principalmente debido a un apretón de cortos. Los traders, influenciados por el reflejo condicionado de un rebote anterior, persiguen el impulso, pero esta vez carecen de tenedores a largo plazo. La mayoría ya ha sufrido grandes pérdidas anteriormente. Como era de esperar, la mayoría de los tokens que experimentaron un aumento abrupto luego pasaron por una caída igualmente drástica.

Ethereum rebotó inesperadamente, con sectores que habían sido más afectados anteriormente, como la inteligencia artificial y las monedas meme, liderando esta ola de rebote. En comparación, los tokens con utilidad real, fundamentos sólidos o mecanismos de recompra mostraron una mayor resiliencia, siendo no solo más estables durante la caída, sino también recuperándose más rápido. De esto podemos obtener las siguientes conclusiones:

1. La demanda de Bitcoin es real y duradera

El capital tradicional está ingresando gradualmente a través de ETF y otros canales regulados. La naturaleza del capital que respalda BTC en este momento es completamente diferente a la de ciclos anteriores. Esta es la razón por la cual una liquidación masiva de BTC es poco probable, a menos que sea desencadenada por un evento macro.

2. La diferenciación interna de los pequeños Activos Cripto se intensifica

Finalmente, los fondos volverán a los pequeños Activos Cripto, pero no cubrirán completamente. Solo los tokens que tengan un propósito claro y un escenario de aplicación real podrían atraer estos fondos. Esta es la razón por la que Ethereum podría superar a sus competidores. La claridad regulatoria, la creciente tasa de uso de las finanzas descentralizadas, la estructura deflacionaria y la demanda de staking forman un poderoso ciclo positivo. Además, debido a que ETH no ha alcanzado las expectativas a largo plazo, todavía hay compradores potenciales esperando fuera del mercado.

3. Los tokens respaldados por capital de riesgo presentan riesgos estructurales

El desbloqueo de tokens seguirá ejerciendo presión sobre la tendencia de precios. En condiciones de liquidez insuficiente, la presión de venta continua por parte de los validadores y los inversores tempranos limita el espacio para el alza. Esta es la razón por la cual los tokens sobrevalorados que se listan en intercambios centralizados pueden tener un rendimiento deficiente en el futuro. Ciertos tokens de ecosistemas enfrentan especialmente una presión de venta continua, ya que su estructura de recompensas para validadores conduce a esta situación.

4. Las monedas meme tienen ventajas estructurales

La moneda de memes tiene ventajas estructurales, no hay desbloqueo de capital de riesgo, lanzamiento justo, completamente basado en la atención. Este es un mecanismo de especulación pura que funcionó en el primer ciclo.

Pero creo que esta etapa está llegando a su fin. Ciertos eventos de generación de monedas y el lanzamiento de monedas temáticas específicas marcan el pico de atención hacia las monedas meme. A partir de ahí, el interés en las monedas meme comienza a decaer. Incluso en el rebote de abril, el rendimiento de ciertas monedas no fue tan bueno como el de ETH. Si todos ya tienen cierta moneda, ¿quién será el comprador marginal cuando el impulso de las monedas meme se desvanezca?

Algunas monedas meme pueden seguir teniendo un buen desempeño, especialmente aquellas que se han vuelto populares a través de personas influyentes fuera de las redes sociales de Activos Cripto. Estas aún pueden generar un efecto de riqueza asimétrico. Pero la era de "monedas de animales adorables" como oportunidad de inversión ha terminado. Solo aquellas monedas que tienen una historia sólida y un fuerte reconocimiento en el mercado tienen un verdadero valor especulativo.

5. Tendencias del mercado futuro

Entonces, si los activos cripto ya no son la oportunidad, ¿qué sigue?

Mi opinión: la combinación de la inteligencia artificial y los Activos Cripto.

Si has estado atento a mis actualizaciones, sabrás que la mayor parte de mis operaciones en este ciclo se han centrado en moneda meme y en inteligencia artificial.

Al igual que en las finanzas descentralizadas de verano, la mayoría de los primeros proyectos de inteligencia artificial fracasaron después de la especulación. Pero los proyectos realmente basados en la utilidad están construyendo en silencio durante este mercado bajista. Ya hemos visto que algunos de estos proyectos aparecen en la cadena.

Con el agotamiento de las ganancias de las monedas meme, la atención se desviará naturalmente hacia nuevas narrativas. La inteligencia artificial, con su utilidad clara, es muy adecuada para convertirse en el próximo foco.

Muchos proyectos que combinan inteligencia artificial y Activos Cripto son de lanzamiento justo, resonando con la narrativa de algunos proyectos exitosos recientes.

Por eso he dedicado tiempo a investigar y anticipar en este campo durante unas semanas tranquilas. Ahora no hay necesidad de apresurarse a establecer toda la posición, pero creo que si el mercado vuelve a experimentar un fuerte aumento, este campo contendrá la mayor oportunidad asimétrica.