تحليل نمو بيئة BTCFi: الاستراتيجية الأساسية لتراكم الأصول

الخلفية

تدفق أصول BTC على السلسلة يمكن تقسيمه إلى ثلاث طبقات:

1. BTC الأصلي
2. تغليف BTC، أصول الخرائط و رهن BTC السائل
3. الأصول المشتقة من BTC في مشاهد DeFi السفلية

حاليًا، لا يزال سوق الأصول المرتبطة بـ BTC المركزي يحتل أكثر من 75% من الحصة السوقية. لكن BTC LST( مثل LBTC و SolvBTC.BBN) قد ارتفعا بسرعة مؤخرًا، حيث بلغ حجم السوق 25.6K BTC، ليصبحا قوة ناشئة. أصبحت الإيداعات السائلة لـ BTC وسوق المشتقات النقطية نقاط نمو جديدة في مجال BTCFi.

استراتيجية ترسيخ الأصول في نظام BTCFi البيئي

Core: التركيز على الأصول المتزايدة وتحفيز الرموز كدافع مزدوج

Core هو حل توسيع L1 مدفوع بـ BTC، يوفر عوائد مستقرة للمستخدمين من خلال الرهان غير المدعوم وآلية الرهان المزدوج. بلغ إجمالي القيمة المقفلة (TVL) 4757.9% في ستة أشهر، ليصل إلى $591.5M. تشمل استراتيجيات النمو الرئيسية ما يلي:

1. التركيز على السوق المتزايد للأصول المرتبطة بـ BTC، واستقطاب الأصول السريعة النمو من BTC LST
2. بناء بروتوكولات أصلية متكاملة ودمج مشروع BTCFi بسرعة، وإنشاء تطبيقات بيئية شاملة
3. الاستفادة من توزيع رموز $CORE وأداء السوق لدعم هيكل الحوافز

الذرة: طريقة مكافآت متطورة لجذب سيولة BTC LST بشكل فعال

Corn هو شبكة ETH L2 الناشئة، وبلغ إجمالي القيمة المقفلة الحالية $425.9M. يعود سبب ارتفاعه السريع إلى:

1. أطلقنا تعاونًا مع Pendle لإصدار طريقة لعب مشتقة من نقاط BTC LST، والتي استحوذت على 11.4% من سوق BTC LST.
2. جذب السيولة الأولية من خلال تحفيز تكامل Kernel

BOB: جسر الأمان والبيئة القوية تساعد في جمع الأصول

BOB هو شبكة L2 هجينة تجمع بين BTC و ETH ، وقد بلغت قيمة TVL 65.7 مليون دولار. تعود أداؤه بشكل رئيسي إلى:

1. هيكل الجسر القائم على الحد الأدنى من الثقة يفتح قنوات الأصول عبر الشبكات المتعددة، ويحل مشكلة تجزئة السيولة
2. مدخل لتخزين السيولة بنقرة واحدة وتطبيقات بيئية متكاملة، يوفر مدخلًا مريحًا للتخزين وسيناريوهات تطبيقات.

ملخص

المفتاح لتحقيق ترسيخ الأموال البيئية هو:

1. فتح وتحفيز الأصول المربوطة بكميات كبيرة
2. من خلال تنويع تطبيقات DeFi لإنشاء استراتيجيات عائد قابلة للتجميع
3. تقديم توقعات تحفيزية متعددة الأطراف

حاليًا، يبلغ إجمالي القيمة المقيدة (TVL) للأصول المرتبطة بـ BTC في L2 والشبكات الجانبية حوالي 1.6 مليار دولار، وهو ما يمثل فقط 0.14% من القيمة السوقية الإجمالية لـ BTC. في المستقبل، مع تحرير السيولة لـ BTC بشكل تدريجي، لا يزال لدى نظام BTCFi إمكانات نمو هائلة.