استراتيجيات الحوت المتنوعة: الأصول الرئيسية متفائلة، الألتكوينات بحذر
في سوق العملات المشفرة المتغيرة بسرعة، غالبًا ما تُعتبر تحركات رأس المال الكبير مؤشرات مهمة على الاتجاهات. من خلال تحليل عميق لبيانات أحدث قوائم الترتيب لمنصة تداول المشتقات اللامركزية، اكتشفنا بعض الاتجاهات المثيرة للاهتمام. اعتبارًا من 30 يوليو، افتتح الحيتان في قائمة هذه المنصة مراكز بقيمة 4.6 مليار دولار، حيث هيمنت المراكز الطويلة بقيمة 3 مليارات دولار. ومع ذلك، تحت هذه البيانات الكلية المتفائلة، تختبئ انقسامات استراتيجية واضحة: يُظهر المتداولون عمومًا تفاؤلاً بشأن الأصول الرئيسية مثل BTC وETH، بينما يقومون في الوقت نفسه بعمليات بيع كبيرة على العديد من العملات البديلة وعملات MEME. ما هي دلالات هذا التباين الملحوظ على اتجاه السوق؟
الاتجاه العام: تسيطر الثيران، لكن الحرارة قد انخفضت بعض الشيء
من خلال البيانات الكلية، لا تزال قوى الشراء تحتل الصدارة في الوقت الحالي. اعتبارًا من 30 يوليو، بلغ إجمالي حجم المراكز للتجار الرئيسيين على المنصة حوالي 4.6 مليار دولار، منها مراكز الشراء حوالي 3 مليارات دولار، ومراكز البيع حوالي 1.57 مليار دولار، ونسبة الشراء إلى البيع حوالي 66%.
ومع ذلك ، توجد بعض الإشارات الحذرة وراء البيانات المتفائلة. أولاً ، لقد بدأ الاتجاه الصعودي في التراجع ، حيث انخفضت نسبة الشراء إلى البيع من أعلى نقطة لها وهي 76% في 27 يوليو. ثانياً ، من حيث كفاءة الأرباح ، فإن أداء الدببة كان أفضل: من بين الرموز التي يتطلع فيها الحوت للهبوط ، هناك ما يصل إلى 79% من المراكز في حالة ربح؛ بينما في الرموز التي يتطلعون فيها للارتفاع ، كانت هذه النسبة 53.5% فقط. وهذا يشير إلى أنه على الرغم من أن الحيتان تميل بشكل عام إلى التوجه نحو الصعود ، إلا أن قراراتها قصيرة الأجل للهبوط تكون أكثر ربحية.
بالإضافة إلى ذلك، أظهرت منصة بيانات معينة أن مواقع الشراء الرئيسية قد تحولت في العناوين الـ 125 الأعلى في هذه البورصة، مما أدى إلى اختلاف مع العناوين الأقل. تُظهر مواقع العناوين الصغيرة أن النظرة العامة لا تزال صعودية.
بيانات الحوت الكبيرة: الأصول الرئيسية تتجه نحو الصعود، العملات البديلة تتجه نحو الهبوط
تتمثل الخلافات الأساسية في استراتيجيات الحيتان بشكل واضح في اختيار الرموز، مما يظهر صورة واضحة "التمسك بالتيار الرئيسي، وبيع الألتكوينات".
فيما يتعلق بالأصول الرئيسية، أظهر الحيتان موقفًا قويًا في التوجه نحو الصعود. على سبيل المثال، بالنسبة لـ BTC و ETH، فإن نسبة الشراء إلى البيع تتجاوز 66% بشكل كبير. وبالتحديد بالنسبة لـ BTC، بلغ إجمالي مراكز الشراء 1.2 مليار دولار، بينما كانت مراكز البيع فقط 479 مليون دولار. من المثير للاهتمام أن متوسط مسافة تصفية مراكز البيع يبلغ 48.3%، وهو ما يزيد بكثير عن 14% لمراكز الشراء، مما يشير إلى أن العديد من المراكز البيعية قد لا تكون فقط متجهة نحو الهبوط، بل هي أيضًا أوامر تحوط لمواجهة المخاطر. بالإضافة إلى ذلك، فإن النسبة بين الشراء والبيع لرموز مثل TON (مركز بقيمة 19.83 مليون دولار) وAAVE (مركز بقيمة 25.18 مليون دولار) مرتفعة أيضًا، مما يجعلها من بين عدد قليل من العملات البديلة التي يفضلها الحيتان.
ومع ذلك، فإن موقف الحيتان تجاه العملات البديلة وعملات الميم هو عكس ذلك تمامًا. تشمل مجموعة من الرموز مثل FARTCOIN وPUMP وDOGE وSUI وBONK وPEPE وحتى BNB، حيث نسبة الشراء إلى البيع أقل من 50%، مما يعني أن البائعين هم المسيطرون. وفي الرموز مثل MOODENG وSYRUP وS وJUP، فإن نسبة الشراء إلى البيع أقل من 10%، مما يظهر شعورًا شديدًا بالهبوط. وتكون هذه المراكز القصيرة بشكل عام في حالة ربح، مما يثبت مرة أخرى فعالية قرارات الحيتان في البيع على المكشوف.
المتداولون المتميزون: نظرة إيجابية على المدى الطويل، انتظار أو بيع على المدى القصير
بالإضافة إلى البيانات العامة، يمكن أن تعكس مواقف المتداولين المحترفين وجهات نظرهم حول السوق.
أعلى المتداولين ربحًا حققوا حاليًا إجمالي أرباح يبلغ حوالي 54.86 مليون دولار أمريكي، حيث تميل منحنى أرباح هذا المتداول نحو الأعلى منذ ديسمبر 2024، وهو متداول يتمتع بالثبات النسبي. حاليًا، يتم توزيع مراكزه بشكل متوسط من حيث المبلغ الإجمالي، حيث تبلغ مراكز الشراء والبيع حوالي 63 مليون دولار أمريكي لكل منهما. أما بالنسبة لاختيارات الرموز، فإن الغالبية تحتفظ بمراكز بيع، بينما يحتفظ القليل بمراكز شراء. من بين ذلك، فإن المركز الأكثر ربحية هو FARTCOIN، حيث تم فتح مركز بيع عند 1.44 دولار، وقد وصلت الأرباح غير المحققة حاليًا إلى 1.12 مليون دولار. من بين 16 أمرًا في حالة ربح،只有 2 منها هي مراكز شراء تحقق أرباح. بالنسبة لـ AAVE، فإن الأرباح غير المحققة تبلغ 976,000 دولار أمريكي. من خلال مراكزه، يتوافق بشكل أساسي مع البيانات الكبيرة، حيث يحتفظ بمراكز شراء على BTC و ETH، لكنه يتوقع انخفاضًا في الألتكوينات على المدى القصير.
تبلغ أرباح المتداول الذي يحتل المرتبة الثانية حالياً حوالي 35 مليون دولار. من الواضح أن هذا المتداول يحتفظ بنظرة طويلة الأجل متفائلة تجاه السوق، حيث أن جميع مراكزه طويلة فقط، ومجموع الرافعة المالية هو 3.6 مرة. من حيث الفترة الزمنية، فإن هذا المتداول هو بالتأكيد متداول طويل الأجل، حيث كان سعر فتح مركزه الطويل في ETH هو 2812 دولار، وسعر فتح مركزه الطويل في BTC هو 110,000 دولار، وسعر SOL هو 142 دولار، وهو يحتفظ تقريباً بكل شيء لفترة طويلة. ومع ذلك، لم تحقق جميع مراكزه الطويلة الأرباح، حيث أن خسارته العائمة في FARTCOIN تبلغ 235,000 دولار، وخسارته العائمة في BIGTIME تبلغ 45,000 دولار، وخسارته العائمة في STRK تبلغ 18,000 دولار. كل الطلبات المتبقية في حالة ربح، حيث أن مركزه الطويل في ETH وحده حقق له ربحاً عائماً يبلغ 7.21 مليون دولار.
حقق ثالث أكبر متداول أرباحاً غير محققة بلغت 40 مليون دولار. من بين مراكز هذا المتداول، 78% من المراكز هي مراكز بيع. يبدو أن هذا المتداول هو متداول قصير الأجل، حيث إن متوسط فترة الاحتفاظ أقل من ساعتين. حالياً، مراكزه ليست كبيرة، ويبدو أنه في حالة ترقب تجاه السوق.
من خلال مراكز هؤلاء المتداولين، لا يزال المتداولون على المدى الطويل يحتفظون بنظرة تفاؤلية عامة تجاه المستقبل، بينما يميل المتداولون ذوو الأجل القصير إلى التوجه نحو الهبوط أو تقليل المراكز والانتظار.
بناءً على ما سبق، فإن استراتيجية الأموال الكبيرة تصوّر مشهدًا في السوق "التمسك بالتيار الرئيسي، والبيع على المكشوف للألتس". على الرغم من أن المراكز الإجمالية تميل نحو الشراء، إلا أن هذا التفاؤل يتركز بشكل رئيسي على عدد قليل من الأصول الأساسية مثل BTC وETH، وقد بدأت قوتها في التراجع. في الوقت نفسه، فإن مراكز البيع على المكشوف للحيتان في الألتس ليست فقط كثيرة، بل إن نسبة الربح منها أعلى، مما يظهر نظرتهم العامة السلبية تجاه الأصول عالية المخاطر وجني الأرباح الفعال. من وجهة نظر استراتيجيات المتداولين البارزين، لا يزال المستثمرون على المدى الطويل يحتفظون بتفاؤلهم وصبرهم، بينما يميل المتداولون على المدى القصير إلى اتخاذ موقف حذر في البيع على المكشوف أو الانتظار مع الاحتفاظ بالعملة. بالنسبة للمستثمرين العاديين، قد يكون من الأهم فهم هذه الاستراتيجية "ذو الوجهين" للحيتان بدلاً من اتباع اتجاهات الشراء أو البيع ببساطة.
تحذير المخاطر: يعتمد محتوى هذه المقالة على تحليل البيانات العامة، وهو لأغراض المعلومات فقط ولا يشكل أي نصيحة أو رأي استثماري. سوق العملات المشفرة يحمل مخاطر عالية جداً، والتقلبات في الأسعار شديدة، يجب أن تكون حذراً عند الاستثمار، يرجى التأكد من التفكير المستقل وتحمل جميع المخاطر بنفسك.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
استراتيجية الحوت المتباينة: نظرًا لارتفاع BTC و ETH، يتمركز مركز ثقيل في تقصير الألتكوينات.
استراتيجيات الحوت المتنوعة: الأصول الرئيسية متفائلة، الألتكوينات بحذر
في سوق العملات المشفرة المتغيرة بسرعة، غالبًا ما تُعتبر تحركات رأس المال الكبير مؤشرات مهمة على الاتجاهات. من خلال تحليل عميق لبيانات أحدث قوائم الترتيب لمنصة تداول المشتقات اللامركزية، اكتشفنا بعض الاتجاهات المثيرة للاهتمام. اعتبارًا من 30 يوليو، افتتح الحيتان في قائمة هذه المنصة مراكز بقيمة 4.6 مليار دولار، حيث هيمنت المراكز الطويلة بقيمة 3 مليارات دولار. ومع ذلك، تحت هذه البيانات الكلية المتفائلة، تختبئ انقسامات استراتيجية واضحة: يُظهر المتداولون عمومًا تفاؤلاً بشأن الأصول الرئيسية مثل BTC وETH، بينما يقومون في الوقت نفسه بعمليات بيع كبيرة على العديد من العملات البديلة وعملات MEME. ما هي دلالات هذا التباين الملحوظ على اتجاه السوق؟
الاتجاه العام: تسيطر الثيران، لكن الحرارة قد انخفضت بعض الشيء
من خلال البيانات الكلية، لا تزال قوى الشراء تحتل الصدارة في الوقت الحالي. اعتبارًا من 30 يوليو، بلغ إجمالي حجم المراكز للتجار الرئيسيين على المنصة حوالي 4.6 مليار دولار، منها مراكز الشراء حوالي 3 مليارات دولار، ومراكز البيع حوالي 1.57 مليار دولار، ونسبة الشراء إلى البيع حوالي 66%.
ومع ذلك ، توجد بعض الإشارات الحذرة وراء البيانات المتفائلة. أولاً ، لقد بدأ الاتجاه الصعودي في التراجع ، حيث انخفضت نسبة الشراء إلى البيع من أعلى نقطة لها وهي 76% في 27 يوليو. ثانياً ، من حيث كفاءة الأرباح ، فإن أداء الدببة كان أفضل: من بين الرموز التي يتطلع فيها الحوت للهبوط ، هناك ما يصل إلى 79% من المراكز في حالة ربح؛ بينما في الرموز التي يتطلعون فيها للارتفاع ، كانت هذه النسبة 53.5% فقط. وهذا يشير إلى أنه على الرغم من أن الحيتان تميل بشكل عام إلى التوجه نحو الصعود ، إلا أن قراراتها قصيرة الأجل للهبوط تكون أكثر ربحية.
بالإضافة إلى ذلك، أظهرت منصة بيانات معينة أن مواقع الشراء الرئيسية قد تحولت في العناوين الـ 125 الأعلى في هذه البورصة، مما أدى إلى اختلاف مع العناوين الأقل. تُظهر مواقع العناوين الصغيرة أن النظرة العامة لا تزال صعودية.
بيانات الحوت الكبيرة: الأصول الرئيسية تتجه نحو الصعود، العملات البديلة تتجه نحو الهبوط
تتمثل الخلافات الأساسية في استراتيجيات الحيتان بشكل واضح في اختيار الرموز، مما يظهر صورة واضحة "التمسك بالتيار الرئيسي، وبيع الألتكوينات".
فيما يتعلق بالأصول الرئيسية، أظهر الحيتان موقفًا قويًا في التوجه نحو الصعود. على سبيل المثال، بالنسبة لـ BTC و ETH، فإن نسبة الشراء إلى البيع تتجاوز 66% بشكل كبير. وبالتحديد بالنسبة لـ BTC، بلغ إجمالي مراكز الشراء 1.2 مليار دولار، بينما كانت مراكز البيع فقط 479 مليون دولار. من المثير للاهتمام أن متوسط مسافة تصفية مراكز البيع يبلغ 48.3%، وهو ما يزيد بكثير عن 14% لمراكز الشراء، مما يشير إلى أن العديد من المراكز البيعية قد لا تكون فقط متجهة نحو الهبوط، بل هي أيضًا أوامر تحوط لمواجهة المخاطر. بالإضافة إلى ذلك، فإن النسبة بين الشراء والبيع لرموز مثل TON (مركز بقيمة 19.83 مليون دولار) وAAVE (مركز بقيمة 25.18 مليون دولار) مرتفعة أيضًا، مما يجعلها من بين عدد قليل من العملات البديلة التي يفضلها الحيتان.
ومع ذلك، فإن موقف الحيتان تجاه العملات البديلة وعملات الميم هو عكس ذلك تمامًا. تشمل مجموعة من الرموز مثل FARTCOIN وPUMP وDOGE وSUI وBONK وPEPE وحتى BNB، حيث نسبة الشراء إلى البيع أقل من 50%، مما يعني أن البائعين هم المسيطرون. وفي الرموز مثل MOODENG وSYRUP وS وJUP، فإن نسبة الشراء إلى البيع أقل من 10%، مما يظهر شعورًا شديدًا بالهبوط. وتكون هذه المراكز القصيرة بشكل عام في حالة ربح، مما يثبت مرة أخرى فعالية قرارات الحيتان في البيع على المكشوف.
المتداولون المتميزون: نظرة إيجابية على المدى الطويل، انتظار أو بيع على المدى القصير
بالإضافة إلى البيانات العامة، يمكن أن تعكس مواقف المتداولين المحترفين وجهات نظرهم حول السوق.
أعلى المتداولين ربحًا حققوا حاليًا إجمالي أرباح يبلغ حوالي 54.86 مليون دولار أمريكي، حيث تميل منحنى أرباح هذا المتداول نحو الأعلى منذ ديسمبر 2024، وهو متداول يتمتع بالثبات النسبي. حاليًا، يتم توزيع مراكزه بشكل متوسط من حيث المبلغ الإجمالي، حيث تبلغ مراكز الشراء والبيع حوالي 63 مليون دولار أمريكي لكل منهما. أما بالنسبة لاختيارات الرموز، فإن الغالبية تحتفظ بمراكز بيع، بينما يحتفظ القليل بمراكز شراء. من بين ذلك، فإن المركز الأكثر ربحية هو FARTCOIN، حيث تم فتح مركز بيع عند 1.44 دولار، وقد وصلت الأرباح غير المحققة حاليًا إلى 1.12 مليون دولار. من بين 16 أمرًا في حالة ربح،只有 2 منها هي مراكز شراء تحقق أرباح. بالنسبة لـ AAVE، فإن الأرباح غير المحققة تبلغ 976,000 دولار أمريكي. من خلال مراكزه، يتوافق بشكل أساسي مع البيانات الكبيرة، حيث يحتفظ بمراكز شراء على BTC و ETH، لكنه يتوقع انخفاضًا في الألتكوينات على المدى القصير.
تبلغ أرباح المتداول الذي يحتل المرتبة الثانية حالياً حوالي 35 مليون دولار. من الواضح أن هذا المتداول يحتفظ بنظرة طويلة الأجل متفائلة تجاه السوق، حيث أن جميع مراكزه طويلة فقط، ومجموع الرافعة المالية هو 3.6 مرة. من حيث الفترة الزمنية، فإن هذا المتداول هو بالتأكيد متداول طويل الأجل، حيث كان سعر فتح مركزه الطويل في ETH هو 2812 دولار، وسعر فتح مركزه الطويل في BTC هو 110,000 دولار، وسعر SOL هو 142 دولار، وهو يحتفظ تقريباً بكل شيء لفترة طويلة. ومع ذلك، لم تحقق جميع مراكزه الطويلة الأرباح، حيث أن خسارته العائمة في FARTCOIN تبلغ 235,000 دولار، وخسارته العائمة في BIGTIME تبلغ 45,000 دولار، وخسارته العائمة في STRK تبلغ 18,000 دولار. كل الطلبات المتبقية في حالة ربح، حيث أن مركزه الطويل في ETH وحده حقق له ربحاً عائماً يبلغ 7.21 مليون دولار.
حقق ثالث أكبر متداول أرباحاً غير محققة بلغت 40 مليون دولار. من بين مراكز هذا المتداول، 78% من المراكز هي مراكز بيع. يبدو أن هذا المتداول هو متداول قصير الأجل، حيث إن متوسط فترة الاحتفاظ أقل من ساعتين. حالياً، مراكزه ليست كبيرة، ويبدو أنه في حالة ترقب تجاه السوق.
من خلال مراكز هؤلاء المتداولين، لا يزال المتداولون على المدى الطويل يحتفظون بنظرة تفاؤلية عامة تجاه المستقبل، بينما يميل المتداولون ذوو الأجل القصير إلى التوجه نحو الهبوط أو تقليل المراكز والانتظار.
بناءً على ما سبق، فإن استراتيجية الأموال الكبيرة تصوّر مشهدًا في السوق "التمسك بالتيار الرئيسي، والبيع على المكشوف للألتس". على الرغم من أن المراكز الإجمالية تميل نحو الشراء، إلا أن هذا التفاؤل يتركز بشكل رئيسي على عدد قليل من الأصول الأساسية مثل BTC وETH، وقد بدأت قوتها في التراجع. في الوقت نفسه، فإن مراكز البيع على المكشوف للحيتان في الألتس ليست فقط كثيرة، بل إن نسبة الربح منها أعلى، مما يظهر نظرتهم العامة السلبية تجاه الأصول عالية المخاطر وجني الأرباح الفعال. من وجهة نظر استراتيجيات المتداولين البارزين، لا يزال المستثمرون على المدى الطويل يحتفظون بتفاؤلهم وصبرهم، بينما يميل المتداولون على المدى القصير إلى اتخاذ موقف حذر في البيع على المكشوف أو الانتظار مع الاحتفاظ بالعملة. بالنسبة للمستثمرين العاديين، قد يكون من الأهم فهم هذه الاستراتيجية "ذو الوجهين" للحيتان بدلاً من اتباع اتجاهات الشراء أو البيع ببساطة.
تحذير المخاطر: يعتمد محتوى هذه المقالة على تحليل البيانات العامة، وهو لأغراض المعلومات فقط ولا يشكل أي نصيحة أو رأي استثماري. سوق العملات المشفرة يحمل مخاطر عالية جداً، والتقلبات في الأسعار شديدة، يجب أن تكون حذراً عند الاستثمار، يرجى التأكد من التفكير المستقل وتحمل جميع المخاطر بنفسك.